Madison Air Solutions CorporationMAIR
▲ ポジティブ資本関連度
Acquiring ebm-papst for $5.8B expands market, adds synergies, and accretive EPS.
マディソン・エア・ソリューションズは、ドイツに拠点を置くebm-papstを総企業価値58億ドルで買収することに合意した。全額現金による取引で、年末頃の完了を見込んでいる。この取引には、買収価格の減額として交渉された約3億7500万ドルの無利息営業負債が含まれており、企業買収価格は54億ドル、将来の税効果を見込むと50億ドルとなる。マディソン・エアは、この買収によりアドレサブル市場が約700億ドルに拡大し、設置済みファンが2億5000万台以上増加し、3年目末までに年間約1億6000万ドルのコストシナジーが生まれると見込んでいる。同社は、最初の通年で調整後EPSが一桁台前半の増加効果をもたらすと予測しており、レバレッジをクロージング時の4倍未満から2年以内に約2.5倍へ引き下げる計画だ。
Madison Air Solutions CorporationAcquiring ebm-papst for $5.8B expands market, adds synergies, and accretive EPS.
Acquired at $5.8B enterprise value, providing shareholders with a premium cash exit.