ロビンフッド・マーケッツの株価は月曜日に4％下落した。フィンテック企業である同社が、2029年満期の転換社債型上位社債を20億ドル規模で私募発行すると発表したためだ。無担保のこの社債は適格機関投資家向けで、2029年10月1日に満期を迎える。当初の購入者には最大2億ドルの追加購入オプションがあり、総額は最大22億ドルに達する可能性がある。ロビンフッドは調達資金のうち約3億ドルを自社のクラスA普通株式の買い戻しに充てる計画で、同時に、価格決定日の市場価格に対して最大125％のプレミアムまで希薄化を相殺するキャップド・コール取引も行う。残りの資金は、有機的成長、設備投資、戦略的買収などの一般企業目的に使用される。金利や転換条件は、正式な価格決定時に設定される。
Robinhood Markets IncRobinhood announced a $2 billion convertible debt offering, which dilutes existing shareholders and increases leverage, causing a 4% stock decline.