หุ้น BAM ดีดขึ้น 5.51% หรือ 0.35 บาท มาที่ 6.70 บาท มูลค่าซื้อขาย 263.05 ล้านบาท หลังบล.อินโนเวสท์ เอกซ์ ระบุว่าผลการเรียกเก็บหนี้จะเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญใน H2/69 จากดีลขนาดกลาง 4 ดีล มูลค่ารวมประมาณ 1.2 พันล้านบาท แบ่งเป็น 400 ล้านบาทจากดีล NPL 2 ดีล และ 800 ล้านบาทจากดีล NPA 2 ดีล พร้อมอัพไซด์จากธุรกรรมขนาดใหญ่ 2 รายการ คือ โซเนวา คีรี รีสอร์ท เกาะกูด และโรงแรมอินทรา รีเจนท์ ประตูน้ำ โบรกคาดผลเรียกเก็บไตรมาส 3/69 และ 4/69 อยู่ที่ 5-6 พันล้านบาทต่อไตรมาส เทียบกับ 3 พันล้านบาทในไตรมาส 1/69 และ 3.5 พันล้านบาทในไตรมาส 2/69 โดยทั้งปี 69 คาดผลเรียกเก็บอย่างน้อย 1.65 หมื่นล้านบาท เทียบเป้าหมาย 1.79 หมื่นล้านบาท หรือลดลง 8% จากฐานสูงผิดปกติในปี 68 ขณะที่ BAM อยู่ระหว่างจัดตั้ง JVAMC เพิ่มอีก 3 แห่งร่วมกับธนาคารพาณิชย์ คาดสรุปได้ 2 ดีลในเดือน ธ.ค.69 และอีก 1 ดีลใน H1/70 จากปัจจุบันที่มีอยู่ 2 แห่ง คือ Ari AMC และ Arun AMC ซึ่งใน H1/69 รับรู้ส่วนแบ่งกำไร 72 ล้านบาท ทางฝ่ายวิจัยคงประมาณการกำไรปี 69 ที่ 1.6 พันล้านบาท ลดลง 11% โดยคาดกำไร H2/69 เพิ่มขึ้น 140% HoH และ 281% YoY พร้อมคงคำแนะนำ NEUTRAL และราคาเป้าหมายกลางปี 70 ที่ 7 บาท อิงวิธี DDM หนุนด้วยอัตราผลตอบแทนเงินปันผลที่แข็งแกร่ง 7% และคาด DPS ปี 69 ที่ 0.45 บาท คิดเป็นอัตราการจ่ายเงินปันผล 90% เทียบกับ 0.5 บาทในปี 68
Bangkok Commercial Asset Management Public Company LimitedInnovestX sees H2/69 profit up 140% HoH and 281% YoY on higher debt collections from four mid-sized deals and two large transactions, keeping a 7 baht target and 7% yield.
Existing JVAMC Ari AMC contributed 72 million baht in share of profit in H1/69, cited as part of BAM's JVAMC upside.
Existing JVAMC Arun AMC contributed 72 million baht in share of profit in H1/69, cited as part of BAM's JVAMC upside.
