คอมปานเฮีย ซิเดอร์ูร์จิกา นาซิโอนาล ได้รับการสนับสนุนจากผู้ถือหุ้นกู้เพียงพอที่จะผลักดันการแลกเปลี่ยนหนี้ ซึ่งช่วยบรรเทาทางการเงินให้กับผู้ผลิตเหล็กกล้าบราซิลรายนี้ที่กำลังต่อสู้กับต้นทุนทางการเงินและต้นทุนทุนที่สูง ผู้ถือหนี้ได้ยื่นเสนอหุ้นกู้ประมาณ 1 พันล้านดอลลาร์ในการแลกเปลี่ยนที่ดำเนินการโดยหน่วยงานซีเอสเอ็น อิโนวา เวนเจอร์ส คิดเป็นร้อยละ 77.49 ของหุ้นกู้คงค้างอัตราดอกเบี้ยร้อยละ 6.75 ครบกำหนดปี 2028 ของซีเอสเอ็น อิโนวา ซึ่งสูงกว่าขั้นต่ำร้อยละ 70 ที่จำเป็นสำหรับการแลกเปลี่ยน นักลงทุนจะได้รับหุ้นกู้ใหม่ที่อัตราดอกเบี้ยร้อยละ 11 ครบกำหนดปี 2030 และเงินสด โดยหุ้นกู้ใหม่ค้ำประกันโดยซีเอสเอ็น และคาดว่าการแลกเปลี่ยนจะเสร็จสิ้นในวันที่ 12 สิงหาคม ซีเอสเอ็น อิโนวา มีแผนจะออกหุ้นกู้ใหม่มูลค่า 698.3 ล้านดอลลาร์ และจ่ายเงินสด 255.7 ล้านดอลลาร์ หุ้นของซีเอสเอ็นร่วงลงเกือบร้อยละ 50 นับตั้งแต่ต้นปี แตะระดับต่ำสุดในรอบกว่าทศวรรษ หลังจากฟิทช์ เรทติ้งส์ ปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือของบริษัทลงสู่ระดับ CCC+ และยังคงเฝ้าจับตาการปรับลดเพิ่มเติม ขณะที่หุ้นกู้ปี 2028 ของบริษัทให้ผลตอบแทนมากกว่าร้อยละ 20
Companhia Siderurgica Nacional ADR