มูดี้ส์ได้จัดอันดับความน่าเชื่อถือของอีซี่เจ็ทไว้ภายใต้การทบทวนเพื่อปรับลดลงสองขั้นหรือมากกว่า ซึ่งจะทำให้ตกลงไปอยู่ในระดับขยะ หลังการเทคโอเวอร์มูลค่า 5.7 พันล้านปอนด์โดยอพอลโล โกลบอล แมเนจเมนท์ ลุยจิ บุชชี หัวหน้านักวิเคราะห์กล่าวว่าดีลนี้ทำให้เกิดความไม่แน่นอนอย่างมากต่อนโยบายการเงินแบบอนุรักษ์นิยมของสายการบิน และจะส่งผลให้โปรไฟล์สินเชื่อเสื่อมถอยลงอย่างมีนัยสำคัญ หน่วยงานจัดอันดับสันนิษฐานว่าการเข้าซื้อกิจการซึ่งมีราคา 7.15 ปอนด์ต่อหุ้นเป็นเงินสด จะได้รับการจัดหาเงินทุนผ่านส่วนทุนจากกองทุนที่บริหารโดยอพอลโล และหนี้สินจากกลุ่มธนาคาร โดยการถือหุ้นแบบไพรเวทอิควิตี้มักนำไปสู่ระดับหนี้ที่สูงขึ้น มูดี้ส์ยังตั้งข้อสังเกตว่าการซื้อกิจการครั้งนี้เกิดขึ้นในช่วงเวลาที่อ่อนไหว เนื่องจากรายจ่ายด้านทุนของอีซี่เจ็ทคาดว่าจะพุ่งจาก 1.2 พันล้านปอนด์ในปีที่แล้ว เป็นมากกว่า 3 พันล้านปอนด์ในปีงบประมาณ 2028 เพื่อการต่ออายุฝูงบิน ขณะที่กำไรจากการดำเนินงานคาดว่าจะลดลงเหลือ 200 ล้านปอนด์ในปีนี้ ท่ามกลางราคาน้ำมันที่สูง กองทุนของอพอลโลคาดว่าจะถือหุ้น 49.9% ในอีซี่เจ็ท โดยผู้ถือหุ้นเดิมรวมถึงผู้ก่อตั้ง สเตลิออส ฮาจิ-ไอโออันนู จะคงสัดส่วนระหว่าง 45.1% ถึง 49.9% และส่วนที่เหลือถือผ่านทรัสต์พนักงาน
EasyJet PLCMoody's warns easyJet's credit rating faces a downgrade to junk due to the Apollo takeover, increasing debt and financial risk.
Apollo Global Management LLC Class AApollo's £5.7bn takeover of easyJet is the central event, likely to enhance its portfolio and returns.
Moodys Corporation