ลอยด์ เบิร์น นักวิเคราะห์จากเจฟเฟอรีส์ ปรับลดเป้าหมายราคาหุ้นเซเบิล ออฟชอร์ คอร์ป จาก 24 ดอลลาร์ เหลือ 11 ดอลลาร์ เมื่อวันที่ 6 กรกฎาคม แต่เป้าหมายใหม่ยังคงบ่งชี้ถึงศักยภาพการปรับตัวขึ้นกว่า 180% นักวิเคราะห์ยังคงคำแนะนำซื้อ แม้จะมีความท้าทายล่าสุด รวมถึงผลกระทบจากการออกหุ้นกู้แปลงสภาพที่ดำเนินการท่ามกลางความล้มเหลวของบริษัทในการได้รับการสนับสนุนจากภาครัฐ เมื่อวันที่ 1 กรกฎาคม เซเบิล ออฟชอร์ เปิดเผยการเสนอขายหุ้นสามัญต่อสาธารณะจำนวน 32,467,533 หุ้น ในราคาหุ้นละ 3.08 ดอลลาร์ และหุ้นกู้แปลงสภาพอาวุโส มูลค่า 300 ล้านดอลลาร์ อัตราดอกเบี้ย 6.5% ครบกำหนดปี 2031 โดยผู้จัดการการจัดจำหน่ายได้รับสิทธิเลือกซื้อหุ้นเพิ่มอีกสูงสุด 4,870,129 หุ้น และหุ้นกู้เพิ่มอีก 45 ล้านดอลลาร์ ภายในหนึ่งเดือน หุ้นกู้ดังกล่าวเป็นภาระผูกพันอาวุโสไม่มีหลักประกัน จ่ายดอกเบี้ยทุกครึ่งปี และอัตราการแปลงสภาพเริ่มต้นอยู่ที่ 249.7502 หุ้น ต่อมูลค่าที่ตราไว้ 1,000 ดอลลาร์ ซึ่งคิดเป็นราคาแปลงสภาพประมาณ 4 ดอลลาร์ต่อหุ้น หรือมีส่วนเพิ่มประมาณ 30% จากราคาเสนอขายต่อสาธารณะ
Sable Offshore Corp.Price target slashed from $24 to $11 and dilutive convertible notes offering executed amid failure to secure government support.
Jefferies Financial Group Inc