True Corporation Public Company LimitedTRUE
▲ ポジティブ資本関連度
Core profit up 62% year-on-year, driven by spectrum cost savings and synergies; 2026 profit forecast raised to 26 billion baht, TRADING BUY with target 15.10 baht.
ブアルアン証券の報告によると、通信セクター全体の第2四半期(2026年)の本業利益は203億バーツで、前年同期比34%増、前期比2%増となった。総収入は前年同期比3%減となったものの、TRUEは周波数コスト削減とシナジー効果が予想を上回り、本業利益が前年同期比62%増となった。一方、ADVANCは複数事業の収入により24%増、THCOMは本業で7900万バーツの損失となった。下半期の見通しについて、TRUEは引き続きシナジー効果に支えられ、2026年の利益予想を260億バーツに引き上げた。ADVANCは目標通りに進捗し、予想を550億バーツに据え置いた。THCOMは依然として弱含みで、セクター全体の評価は「マーケットウェイト」を維持。TRUEは「トレーディング買い」推奨、目標株価15.10バーツ。ADVANCは「買い」推奨、目標株価398バーツ。
True Corporation Public Company LimitedCore profit up 62% year-on-year, driven by spectrum cost savings and synergies; 2026 profit forecast raised to 26 billion baht, TRADING BUY with target 15.10 baht.
Advanced Info Service Public Company LimitedCore profit up 24% year-on-year, maintains 55 billion baht forecast, BUY rating with target price 398 baht.
Thaicom Public Company LimitedCore loss of 79 million baht, remains a weak point in the group.