Oracle CorporationORCL
▼ ลบเงินทุนความเกี่ยวข้อง
Oracle is cutting 546 jobs in its cloud infrastructure unit as it absorbs a steep rise in AI data-center capex and a $2.8B restructuring cost.
ผลกระทบต่อสินทรัพย์ 1
Cloud & Digital Infrastructure▼ · 1 หุ้น
Oracle Corporationผลกระทบต่อธีม 4
บริษัทนอก coverage
ข่าวที่เกี่ยวข้อง
7
ไมโครซอฟต์ขึ้นเงินปันผลรายไตรมาส 8% เป็น 0.98 ดอลลาร์ต่อหุ้น
คณะกรรมการของไมโครซอฟต์อนุมัติการเพิ่มเงินปันผลรายไตรมาสขึ้น 8% เป็น 0.98 ดอลลาร์ต่อหุ้น โดยจ่ายในวันที่ 10 ธันวาคม ซึ่งเป็นการต่อเนื่องของการขึ้นเงินปันผลเป็นรายปีที่ยาวนานกว่ายี่สิบปีแล้ว การจ่ายเงินปันผลเพิ่มขึ้นจาก 1.56 ดอลลาร์ต่อหุ้นในปี 2017 เป็น 3.64 ดอลลาร์สำหรับปีงบประมาณ 2026 โดยได้รับการสนับสนุนจากกระแสเงินสดจากการดำเนินงานที่เพิ่มขึ้น 46.8 พันล้านดอลลาร์ เป็น 182.9 พันล้านดอลลาร์สำหรับปีงบประมาณ 2026 บริการคลาวด์ Azure และบริการคลาวด์อื่น ๆ เติบโต 43% ในไตรมาสที่สี่ แต่การใช้จ่ายอย่างหนักของบริษัทในด้านปัญญาประดิษฐ์และโครงสร้างพื้นฐานศูนย์ข้อมูลกำลังกดดันกระแสเงินสดอิสระและอัตรากำไรจากคลาวด์ ซึ่งเป็นความเสี่ยงที่อาจทำให้การขึ้นเงินปันผลและการซื้อหุ้นคืนในอนาคตชะลอตัวลง หากการสร้างรายได้จากปัญญาประดิษฐ์ล่าช้า จำนวนกองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่ถือหุ้นของบริษัทลดลงเหลือ 273 รายในไตรมาสที่สอง จาก 282 รายในไตรมาสแรก แม้ว่า Arrowstreet Capital เพิ่มสถานะขึ้น 14% เป็น 1.031 หมื่นล้านดอลลาร์ และ Fisher Asset Management เพิ่มสถานะขึ้น 3% เป็น 9.92 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่ยอดขายชอร์ตลดลงเหลือ 74.45 ล้านหุ้น ณ วันที่ 31 สิงหาคม จาก 81.31 ล้านหุ้น ณ วันที่ 31 กรกฎาคม
▲2
BNP Paribas ชี้ราคา Azure และดีล SpaceX ที่อาจเกิดขึ้นเป็นปัจจัยหนุน Microsoft
BNP Paribas มองว่าราคา Azure ที่สูงขึ้นและดีลคลาวด์คอมพิวติ้งกับ SpaceX ที่อาจเกิดขึ้นเป็นปัจจัยหนุนในอนาคตที่อาจต่อยอดการเติบโตของธุรกิจคลาวด์ของ Microsoft นักวิเคราะห์ Stefan Slowinski กล่าวว่าผู้บริหารของ Microsoft ยอมรับว่าราคา Azure กำลังปรับขึ้น แต่สัญญาที่มีอยู่จะไม่ถูกเขียนใหม่ ดังนั้นประโยชน์จะเกิดขึ้นเมื่อต่อสัญญาเท่านั้น และจะค่อยๆ ทยอยรับรู้ในผลประกอบการมากกว่าที่จะสร้างการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญต่อการเติบโตของ Azure ในระยะใกล้ Microsoft ระบุว่าการเร่งตัวล่าสุดของ Azure สู่ช่วงการเติบโตระดับกลางๆ 40% ไม่ได้มาจากปัจจัยด้านราคาอย่างมีนัยสำคัญ โดยการปรับปรุงประสิทธิภาพในระดับฟลีตและการเพิ่มกำลังการผลิตอย่างต่อเนื่องเป็นปัจจัยหลัก Slowinski คงคำแนะนำซื้อและราคาเป้าหมายที่ 549 ดอลลาร์สำหรับ Microsoft และกล่าวว่าเขาจะไม่แปลกใจหากมีการประกาศในอนาคตที่เกี่ยวข้องกับ SpaceX ซึ่งเพิ่งเปิดเผยลูกค้าด้านคอมพิวต์รายใหม่ที่คาดว่าจะใช้จ่ายราว 1 พันล้านดอลลาร์ต่อเดือนเริ่มตั้งแต่เดือนธันวาคม Microsoft ปฏิเสธที่จะยืนยันความสัมพันธ์ใดๆ และยังระบุว่าการแบ่งรายได้กับ OpenAI ไม่ได้เป็นตัวขับเคลื่อนผลการดำเนินงานที่เหนือกว่าของ Azure ในปัจจุบัน
impact 4
เอ็นวิเดียสนับสนุนเงินทุนให้ห้องปฏิบัติการเอไอ ราวหนึ่งในสี่ของธุรกิจปีงบประมาณ 2028
เอ็นวิเดียคาดว่าประมาณหนึ่งในสี่ของธุรกิจในปีงบประมาณ 2028 จะมาจากห้องปฏิบัติการเอไอที่บริษัทจะสนับสนุนด้วยงบดุลของตนเอง ซึ่งเป็นความเข้มข้นที่ฝ่ายบริหารยอมรับว่าบางคนจะเรียกว่าการจัดหาเงินทุนแบบหมุนเวียน เอ็นวิเดียได้ลงทุนไปแล้วเกือบ 5 หมื่นล้านดอลลาร์ในห้องปฏิบัติการเอไอระดับแนวหน้า และสำหรับห้องปฏิบัติการอีกแห่งหนึ่ง บริษัทจะให้การสนับสนุนด้านสินเชื่อสำหรับกำลังประมวลผลเกือบ 2 กิกะวัตต์ พร้อมทั้งรับประกันรายได้ขั้นต่ำสำหรับส่วนหนึ่งของกำลังการผลิตของศูนย์ข้อมูลของพันธมิตรคลาวด์บางราย Business Insider รายงานว่าพอร์ตการลงทุนโดยรวมของเอ็นวิเดียมีมูลค่าถึง 9.9 หมื่นล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจากประมาณ 7 พันล้านดอลลาร์ในฤดูร้อนปี 2025 คิดเป็นการเพิ่มขึ้น 14 เท่า จำนวนวันขายค้างรับเพิ่มขึ้นเป็น 60 วัน ซึ่งฝ่ายบริหารระบุว่าเป็นผลจากเงื่อนไขการชำระเงินที่ขยายออกไปสำหรับการซื้อขนาดใหญ่ของลูกค้าที่มีอันดับความน่าเชื่อถือระดับลงทุนบางรายที่จัดส่งในหลายไตรมาส ข้อผูกพันที่มีอยู่และที่วางแผนไว้ของโอเพนเอไอคิดเป็นกำลังประมวลผลของเอ็นวิเดียประมาณ 12 กิกะวัตต์ โดยมีการติดตั้งตามข้อผูกพันไปจนถึงปี 2030 และการอัปเดตครั้งต่อไปของเอ็นวิเดียจะมาในการประชุมผลประกอบการไตรมาส 3 ปีงบประมาณ 2027 ในวันที่ 17 พฤศจิกายน