キャピタル・グループ・グロースETF、メガキャップへの賭けにもかかわらずパッシブ型に劣後

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โดย Yahoo Finance·元記事を読む

要約 · なぜ重要か

キャピタル・グループ・グロースETFの過去12カ月のリターンは約11％で、S&P500の21％、ナスダック100の25％を下回った。エヌビディア、メタ、テスラ、ブロードコムへの高いエクスポージャーにもかかわらずだ。エヌビディアは2027年度第1四半期の売上高が820億ドルで前年同期比85％増、メタは2026年第1四半期の売上高が560億ドルで同33％増と発表した。同ファンドの経費率0.39％、回転率約16％という低さが、バンガードやシュワブのより低コストなパッシブ・グロースETFに追いつけない要因となった。これらのETFのリターンはそれぞれ約17％と18％だった。2022年初頭以降では、CGGRの約90％のリターンはパッシブ型と競合するが、最近のアンダーパフォーマンスは、純粋なメガキャップ・エクスポージャーに対するアクティブ運用の価値に疑問を投げかけている。