パロアルトCEO、CyberArk買収前にOktaとDatadogと買収協議

クラウドストライクとパロアルトネットワークスは、ジェンスン・フアン氏が9月10日にゴールドマン・サックスのコミュナコピア＋テクノロジー会議で投資家に対し、サイバーセキュリティがAIの次の主要な成長市場になる可能性が高いと述べて提起した問いに、競って答えようとしている。クラウドストライクは9月1日のFal.ConカンファレンスでSafeMindを発表した。これは同社のCyber Superintelligence LabがオープンなNemotronモデルを基盤に構築したエージェント型サイバーセキュリティシステムで、比較対象とした最先端モデルよりも脅威を29％高い精度で検知し、6倍速く修復すると同社は述べている。クラウドストライクの第2四半期売上高は26％増の14億7000万ドルとなり、純新規年間経常収益は51％増の過去最高3億3300万ドルに達した。ジョージ・カーツCEOは、最先端AIラボとの8桁台のFalcon Flex契約を明らかにした。パロアルトネットワークスは逆の道を選び、CyberArkとChronosphereを統合し、エージェント型エンタープライズワークフロー向けのAIネイティブプラットフォームConsoleを追加した。次世代セキュリティの年間経常収益は前年比63％増の91億ドルに達し、総残存履行義務は初めて200億ドルを超え、34％増の212億ドルとなったが、同四半期にはGAAP基準で2億8200万ドルの純損失に転落した。投資家が評価したのはクラウドストライクの決算のみで、8月27日に同社株は約20％上昇した。一方、パロアルトの株価は、第4四半期の売上高が34％増の34億1000万ドルとなったにもかかわらず、5％以上下落した。両社の賭けの背後にある脅威は仮定の話ではない。アンソロピックはロイターに対し、同社のClaudeモデルを使ってウクライナの政府・防衛関連の20以上の標的を攻撃したロシア関連のハッキングキャンペーンを阻止したと語った。また、WizとIrregularの共同研究によると、AIエージェントは高度な攻撃的セキュリティ課題を50ドル未満のコンピューティングコストで完了したが、同じ作業を有償の人間の研究者が行うと10万ドル近くかかった。

パロアルトネットワークスは第4四半期の売上高が34億1000万ドルとなり、前年同期比34%増加した一方、前年同期の2億5400万ドルの利益から一転して2億8200万ドルのGAAP純損失を計上した。次世代セキュリティの年間経常収益は63%増の91億ドルに達したが、同社はこの増加は有機的な成長率ではないと説明している。現在のポートフォリオには前年同期の基準に含まれていなかった買収したアイデンティティ事業とオブザーバビリティ事業が含まれているためだ。残存履行義務は34%増の212億ドルに増加した。GAAP営業利益は4億9700万ドルから1億7200万ドルに減少し、GAAP営業利益率は19.6%から5.0%に低下した。一方、同社定義の非GAAP営業利益は10億1000万ドルに達し、非GAAP純利益は8億5300万ドルだった。当四半期の営業利益調整には、株式報酬関連費用4億8700万ドル、買収無形資産償却費2億8100万ドル、買収関連費用6800万ドルが含まれ、純利益の差にはサイバーアーク取引で取得した転換社債の公正価値変動5億2400万ドルも反映されている。営業キャッシュフローは10億2000万ドルから13億6000万ドルに増加し、経営陣は2027年度の売上高を141億ドルから142億ドル、成長率23%から24%と見通し、次世代セキュリティARRは22%から23%増の110億7500万ドルから111億7500万ドルに達すると予想している。