Reliance Industries Limited

บล.หยวนต้า ประเมินว่า บริษัท ทิปโก้แอสฟัลท์ จำกัด (มหาชน) หรือ TASCO มีโอกาสสูงที่จะกลับมานำเข้าน้ำมันดิบจากเวเนซุเอลา ซึ่งจะช่วยเพิ่มอัตรากำไรขั้นต้นและหนุนให้กำไรปกติปี 2570 เติบโต 23.8% แตะ 1.9 พันล้านบาท หลังจาก PDVSA บริษัทน้ำมันของรัฐบาลเวเนซุเอลา เริ่มกลับมาทำสัญญาซื้อขายน้ำมันดิบโดยตรงกับลูกค้าเดิม โดยมีรายงานว่า Phillips 66 และ Reliance Industries ได้กลับมาซื้อน้ำมันดิบแล้วในเดือนพฤษภาคม 2569 ขณะที่ TASCO และ Valero Energy คาดว่าจะกลับมาสั่งซื้อในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า น้ำมันดิบจากเวเนซุเอลามี Asphalt Yield สูงถึงประมาณ 70% เทียบกับแหล่งอื่นที่ประมาณ 50% ซึ่งจะช่วยเพิ่มประสิทธิภาพด้านต้นทุนและการผลิตอย่างมีนัยสำคัญ ฝ่ายวิเคราะห์จึงปรับเพิ่มประมาณการกำไรปกติปี 2570 ขึ้น 18.9% พร้อมปรับราคาเหมาะสมใหม่เป็น 19.40 บาท อิง PER 15.8 เท่า และคงคำแนะนำ “ซื้อ” โดยคาดการณ์เงินปันผลปี 2569 ที่ 1.00 บาทต่อหุ้น คิดเป็นอัตราผลตอบแทน 6.5%

บรู๊คฟิลด์ แอสเซท แมเนจเมนท์ คาดการณ์ว่ากำลังการผลิตของศูนย์ข้อมูลสำหรับปัญญาประดิษฐ์ในอินเดียจะเพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 6.5 กิกะวัตต์ภายในห้าปีข้างหน้า ผู้บริหารระดับสูงกล่าวเมื่อวันอังคาร ตัวเลขประมาณการ 6.5 กิกะวัตต์นี้หมายถึงตลาดศูนย์ข้อมูลโดยรวมของอินเดีย ไม่ใช่กำลังการผลิตที่บรู๊คฟิลด์วางแผนไว้เอง ตามคำกล่าวของอาร์พิต อักราวัล หุ้นส่วนผู้จัดการและหัวหน้ากลุ่มธุรกิจโครงสร้างพื้นฐานประจำอินเดียและตะวันออกกลางของบรู๊คฟิลด์ ปัจจุบันอินเดียมีกำลังการผลิตศูนย์ข้อมูลที่ติดตั้งแล้วประมาณ 1.5 กิกะวัตต์ ซึ่งเกือบทั้งหมดใช้เพื่อวัตถุประสงค์อื่นนอกเหนือจากปัญญาประดิษฐ์ และบรู๊คฟิลด์คาดว่ากำลังการผลิตที่ไม่ใช่ปัญญาประดิษฐ์จะเพิ่มขึ้นเป็นประมาณ 3 กิกะวัตต์ นอกเหนือจากความต้องการใหม่ที่เกี่ยวข้องกับปัญญาประดิษฐ์ กิจการร่วมค้าดิจิทัล คอนเน็กซิออนของบรู๊คฟิลด์ ซึ่งเป็นพันธมิตรกับดิจิทัล เรียลตี้ และรีไลแอนซ์ อินดัสทรีส์ มีกำลังการผลิตศูนย์ข้อมูลในอินเดียประมาณ 160 เมกะวัตต์ โดยในจำนวนนี้ 60 เมกะวัตต์เปิดดำเนินการแล้วและมีผู้เช่าเต็มพื้นที่ ส่วนที่เหลืออยู่ระหว่างการก่อสร้าง ในขณะเดียวกัน แพลตฟอร์มพลังงานในอินเดียของบรู๊คฟิลด์คาดว่าจะเพิ่มกำลังการผลิตพลังงานหมุนเวียนประมาณ 4 ถึง 4.5 กิกะวัตต์ในปีนี้ และบริษัทบริหารสินทรัพย์มากกว่า 32 พันล้านดอลลาร์ในกลยุทธ์ต่างๆ ในอินเดีย โดยตั้งเป้าที่จะเพิ่มตัวเลขดังกล่าวมากกว่าสามเท่าเป็นมากกว่า 100 พันล้านดอลลาร์ภายในห้าปี

โรงกลั่นทั่วโลกกำลังตัดพ่อค้าสินค้าโภคภัณฑ์ออกไป และหันไปซื้อน้ำมันดิบเวเนซุเอลาโดยตรงจาก PDVSA ซึ่งเป็นรัฐวิสาหกิจ ส่งผลให้การผูกขาดชั่วคราวของ Vitol และ Trafigura สั่นคลอน Phillips 66 และ Reliance Industries ของอินเดีย ได้ลงนามในข้อตกลงซื้อขายโดยตรงแล้ว โดยคาดว่า Valero และทิปโก้ของไทยจะทำตามในเร็วๆ นี้ การเปลี่ยนแปลงนี้เกิดขึ้นหลังจากกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ออกใบอนุญาตพิเศษให้ Vitol และ Trafigura จนถึงเดือนมิถุนายน 2027 ทำให้พวกเขาสามารถขนส่งน้ำมันได้มากกว่า 100 ล้านบาร์เรลในช่วงหกเดือน ในขณะที่รายอื่นๆ ถูกกีดกัน PDVSA กำลังฟื้นฟูรูปแบบสัญญาโดยตรงแบบก่อนปี 2019 ซึ่งช่วยเพิ่มราคาที่ได้รับจริงโดยหลีกเลี่ยงส่วนต่างของตัวแทนจำหน่าย ด้วยการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯ การส่งออกน้ำมันและเชื้อเพลิงทั้งหมดของเวเนซุเอลาพุ่งสูงเกิน 1.2 ล้านบาร์เรลต่อวันในช่วงกลางปี 2026 เพิ่มขึ้นจากค่าเฉลี่ย 847,000 บาร์เรลต่อวันในปี 2025 และขณะนี้กำลังตั้งเป้าไปที่ 1.37 ล้านบาร์เรลต่อวันภายในสิ้นปี

ตลาดหุ้นอินเดียปรับตัวลดลงอย่างมีนัยสำคัญในวันจันทร์ หลังจากกองกำลังสหรัฐฯ โจมตีอิหร่านติดต่อกันเป็นวันที่เก้า และอิหร่านตอบโต้ด้วยการยิงขีปนาวุธไปยังจอร์แดน เสี่ยงต่อความขัดแย้งที่ขยายวงกว้าง ดัชนีอ้างอิงบีเอสอี เซนเซกซ์ ลดลง 640 จุด หรือร้อยละ 0.8 มาอยู่ที่ 77,512 จุดในช่วงการซื้อขายช่วงต้น ขณะที่ดัชนีนิฟตี้ของตลาดหลักทรัพย์แห่งชาติที่กว้างกว่า ลดลง 170 จุด หรือร้อยละ 0.7 มาอยู่ที่ 24,163 จุด ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ปรับตัวขึ้นเหนือระดับ 90 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่กลางเดือนมิถุนายน กระพือความกังวลด้านเงินเฟ้อและบดบังแนวโน้มอัตราดอกเบี้ย หุ้นรีไลแอนซ์ อินดัสทรีส์ ปรับตัวขึ้นกว่าร้อยละ 1 หลังจากผลประกอบการไตรมาสแรกออกมาดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ ขณะที่หุ้นเอชดีเอฟซี แบงก์ ร่วงลงร้อยละ 4.7 แม้ว่ากำไรสุทธิเฉพาะกิจจะเพิ่มขึ้นร้อยละ 5 เมื่อเทียบกับปีก่อน หุ้นไอซีไอซีไอ แบงก์ ปรับตัวขึ้นประมาณร้อยละ 1 หลังจากกำไรสุทธิรวมในไตรมาสแรกเพิ่มขึ้นร้อยละ 14 และหุ้นเจเอสดับเบิลยู สตีล ปรับตัวขึ้นร้อยละ 1.2 หลังจากกำไรสุทธิรวมเพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าสำหรับไตรมาสสิ้นสุดเดือนมิถุนายน

หุ้นอินเดียปรับตัวขึ้นอย่างเห็นได้ชัดในวันจันทร์ โดยดัชนีอ้างอิงเซนเซ็กซ์และนิฟตี้ปรับตัวขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่สี่ ดัชนีเซนเซ็กซ์ของตลาดหลักทรัพย์บอมเบย์พุ่งขึ้น 521.16 จุด หรือร้อยละ 0.67 ปิดที่ 78,285.07 จุด ขณะที่ดัชนีนิฟตี้ของตลาดหลักทรัพย์แห่งชาติอินเดียปิดเพิ่มขึ้น 159.50 จุด หรือร้อยละ 0.66 ที่ 24,430.35 จุด แรงหนุนมาจากราคาน้ำมันดิบที่ปรับตัวลงหลังจากกลุ่มโอเปกพลัสตัดสินใจเพิ่มกำลังการผลิต ความกังวลที่ผ่อนคลายลงเกี่ยวกับการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐในระยะใกล้นี้ ความหวังต่อผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียน และข้อมูลการเติบโตทางธุรกิจที่แข็งแกร่งในไตรมาสเดือนมิถุนายนจากธนาคารต่างๆ ในกลุ่มหุ้นที่ปรับตัวขึ้นโดดเด่น ได้แก่ ไอซีไอซีไอแบงก์ รีไลแอนซ์อินดัสทรีส์ บีอีแอล มหินทราแอนด์มหินทรา และเอชดีเอฟซีแบงก์ ปรับตัวขึ้นร้อยละ 1 ถึง 3 ขณะที่โคตักมหินทราแบงก์ร่วงลงเกือบร้อยละ 4 หลังจากรายงานการเติบโตของสินเชื่อและเงินฝากที่ชะลอตัวลงเมื่อเทียบกับไตรมาสก่อนหน้า หุ้นกลุ่มไอทีซบเซา โดยทีซีเอสร่วงลงร้อยละ 1.7 จากความกังวลว่าจะมีอีกไตรมาสที่ซบเซาเนื่องจากแรงกดดันด้านราคาจากปัญญาประดิษฐ์และการใช้จ่ายของลูกค้าที่อ่อนแอ

Meta Platforms กำลังร่วมมือกับ Reliance Industries เพื่อสร้างศูนย์ข้อมูลที่รองรับ AI แบบสร้างตามความต้องการแห่งแรกในอินเดีย ศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่แห่งนี้จะใช้พลังงานหมุนเวียนและน้ำทะเลที่ผ่านการแยกเกลือเพื่อระบายความร้อน ซึ่งจะสนับสนุนความต้องการด้านการประมวลผล AI ทั่วโลกของ Meta ความร่วมมือนี้สอดคล้องกับความพยายามของอินเดียในการเป็นศูนย์กลางด้าน AI และศูนย์ข้อมูล และสะท้อนให้เห็นว่าบริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่กำลังจับมือกับผู้นำในภูมิภาคเพื่อรักษาความมั่นคงด้านพลังงาน การเชื่อมต่อ และความเชี่ยวชาญด้านกฎระเบียบ โครงการนี้อาจส่งผลต่อความเร็วในการฝึกและปรับใช้โมเดล AI ของ Meta รวมถึงผลิตภัณฑ์ที่ออกแบบสำหรับตลาดท้องถิ่น ขณะที่การมุ่งเน้นพลังงานหมุนเวียนและการระบายความร้อนขั้นสูงอาจมีความสำคัญสำหรับนักลงทุนที่ติดตามการใช้พลังงานและโครงสร้างต้นทุนระยะยาวเกี่ยวกับการประมวลผล AI

หุ้นอินเดียปรับตัวลงอย่างรุนแรงในช่วงเช้าวันศุกร์ โดยหุ้นกลุ่มไอทีดิ่งลง หลังจากแอคเซนเจอร์ปรับลดคาดการณ์การเติบโตของรายได้ประจำปี สร้างความกังวลต่อแนวโน้มของบริษัทไอทีอินเดีย ดัชนีอ้างอิงบีเอสอี เซนเซกซ์ ลดลง 702 จุด หรือร้อยละ 0.9 มาอยู่ที่ 76,702 จุด ขณะที่ดัชนีเอ็นเอสอี นิฟตี้ ซึ่งกว้างกว่า ลดลง 187 จุด หรือร้อยละ 0.8 มาอยู่ที่ 23,981 จุด หุ้นเทค มาฮินดรา เอชซีแอล เทคโนโลยีส์ ทาทา คอนซัลแทนซี เซอร์วิสเซส และอินโฟซิส ร่วงลงระหว่างร้อยละ 4 ถึง 8 และหุ้นวิโปร ดิ่งลงร้อยละ 3.5 แม้จะเสร็จสิ้นโครงการย้ายศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่หลายปีให้กับเมโทร เอจี หุ้นเอชดีเอฟซี แบงก์ ลดลงร้อยละ 2 หลังจากธนาคารกลางอินเดียขยายวาระการดำรงตำแหน่งของเคคิ มิสทรี ในฐานะประธานชั่วคราวแบบไม่เต็มเวลาออกไปจนถึงวันที่ 18 กันยายน 2026 ขณะที่หุ้นรีไลแอนซ์ อินดัสทรีส์ ขยับขึ้นประมาณร้อยละ 0.5 ก่อนการประชุมสามัญผู้ถือหุ้นประจำปี โดยนักลงทุนรอความคืบหน้าเกี่ยวกับแผนการนำบริษัทจิโอ แพลตฟอร์มส์ เข้าจดทะเบียน หุ้นภารัต ฟอร์จ เพิ่มขึ้นร้อยละ 1 หลังจากบริษัทลูกด้านกลาโหม เคเอสเอสแอล จับมือเป็นพันธมิตรกับเอเอ็ม เจเนอรัล ผู้ผลิตยานยนต์ทางทหารของสหรัฐ หุ้นแอมเบอร์ เอ็นเตอร์ไพรส์ ปรับขึ้นประมาณร้อยละ 1 จากความร่วมมือด้านการผลิตกับออปโป้ โมบายส์ อินเดีย และหุ้นไดมอนด์ พาวเวอร์ อินฟราสตรัคเจอร์ พุ่งขึ้นร้อยละ 2.8 จากรายงานการระดมทุน