นักวิเคราะห์เทคโนโลยีรุ่นเก๋าชี้ตลาดทิ้งหุ้นซอฟต์แวร์ผิดที่ผิดทางในการหมุนเวียนเข้าสู่ AI

IndustryDigital Finance
สรุป · ทำไมข่าวนี้ถึงสำคัญ

ริชาร์ด วินด์เซอร์ ผู้ก่อตั้ง Radio Free Mobile ให้ความเห็นว่า การเทขายหุ้นกลุ่มชิป AI อย่าง NVIDIA และ Micron Technology เมื่อเร็วๆ นี้ สะท้อนถึงความอ่อนไหวต่ออัตราดอกเบี้ยในหุ้นที่มีค่าเบต้าสูง มากกว่าจะเป็นการพังทลายของอุปสงค์ AI และชี้ว่าบริษัทซอฟต์แวร์รายเดิมอย่าง Salesforce และ Adobe กำลังมีราคาต่ำเกินไป หุ้น NVIDIA ร่วงลง 12.46% ในรอบเดือนที่ผ่านมา มาอยู่ที่ 194.83 ดอลลาร์สหรัฐ แม้จะมีรายได้ในไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 สูงถึง 81.62 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่ Micron ดิ่งลง 19.61% ในรอบสัปดาห์ที่ผ่านมา มาอยู่ที่ 975.56 ดอลลาร์สหรัฐ หลังจากเพิ่งรายงานรายได้ไตรมาสสามของปีงบประมาณ 2026 ที่ 41.46 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ วินด์เซอร์ยืนยันว่าตลาดทำเกินเลยกับหุ้นซอฟต์แวร์ โดยคาดว่า AI จะทำลายอุปสงค์ของแอปพลิเคชัน พร้อมชี้ไปที่รายได้ประจำรายปีจาก Agentforce ของ Salesforce ที่แตะ 1.2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และรายได้ประจำรายปีที่ขับเคลื่อนด้วย AI เป็นหลักของ Adobe ที่เกิน 500 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เป็นหลักฐานของการสร้างรายได้จาก AI อย่างแท้จริง เขายังเน้นว่าอุปสงค์ด้านการประมวลผลยังคงสูงกว่าอุปทานมาก โดยอ้างถึงราคาพรีเมียมที่ผู้ค้าปลีกการประมวลผลส่วนตัวอย่าง Axiom เรียกเก็บจาก Anthropic และ Google นักวิเคราะห์รายนี้เสนอว่า หากแนวโน้มปัจจุบันยังคงอยู่ การประเมินมูลค่าหุ้นซอฟต์แวร์ที่ถูกลงในวันนี้อาจเป็นโอกาสสำหรับนักลงทุนที่มองข้ามการหมุนเวียนในระยะสั้น

ผลกระทบต่อหุ้น 6

Artificial Intelligence▲ · 5 หุ้น
Adobe Systems Incorporated
ADBE
▲ บวกอุปสงค์เงินทุนความเกี่ยวข้อง

Article highlights Adobe's AI-first ARR exceeding $500 million as evidence of real AI monetization, suggesting the market has undervalued the stock.

Salesforce.com Inc
CRM
▲ บวกอุปสงค์เงินทุนความเกี่ยวข้อง

Article highlights Salesforce's Agentforce ARR reaching $1.2 billion as evidence of real AI monetization, suggesting the market has undervalued the stock.

NVIDIA Corporation
NVDA
± ผสมนโยบายการเงินเงินทุนความเกี่ยวข้อง

Article attributes NVIDIA's recent drop to rate sensitivity in high-beta names, not a collapse in AI demand, but does not provide a clear positive or negative catalyst.

Semiconductors▲ · 1 หุ้น
Micron Technology Inc
MU
± ผสมนโยบายการเงินเงินทุนความเกี่ยวข้อง

Article attributes Micron's recent drop to rate sensitivity in high-beta names, not a collapse in AI demand, but does not provide a clear positive or negative catalyst.

ผลกระทบต่อธีม 7

บริษัทนอก coverage 1

Anthropicเอกชน± ผสม
ความเกี่ยวข้อง

ข่าวที่เกี่ยวข้อง

2

มอร์แกน สแตนลีย์ ปรับเป้าราคาแอคเซนเจอร์ขึ้นเป็น 175 ดอลลาร์ ขณะที่วอลล์สตรีทแตกแยกเรื่องการเติบโตจาก AI

มอร์แกน สแตนลีย์ ปรับเพิ่มราคาเป้าหมายของแอคเซนเจอร์เป็น 175 ดอลลาร์ จากเดิม 130 ดอลลาร์ เมื่อวันที่ 14 กันยายน ส่งผลให้หุ้นพุ่งขึ้นกว่า 6% ในการซื้อขายช่วงบ่าย แม้ว่าบริษัทยังคงอันดับความน่าเชื่อถือที่ Equal weight ขณะที่ยูบีเอสคงอันดับ Buy พร้อมราคาเป้าหมาย 275 ดอลลาร์ โดยอ้างความเชื่อมั่นในจุดยืนด้าน AI และกลยุทธ์การเข้าซื้อกิจการของแอคเซนเจอร์ ส่วนเวลส์ ฟาร์โก ปรับลดอันดับหุ้นเป็น Equal Weight จากความกังวลว่าแรงกดดันจากภาวะเศรษฐกิจมหภาคอาจฉุดความคาดหวังการเติบโตในปีงบประมาณ 2027 แอคเซนเจอร์ได้จัดตั้งกลุ่มธุรกิจร่วมกับกูเกิล คลาวด์ เพื่อส่งวิศวกร AI ไปยังลูกค้าองค์กรต่างๆ และยังคงเพิ่มขีดความสามารถเฉพาะทางผ่านการเข้าซื้อกิจการอย่างต่อเนื่อง การถือครองหุ้นแอคเซนเจอร์ของกองทุนเฮดจ์ฟันด์เพิ่มขึ้นเป็น 69 รายในไตรมาสที่สอง จาก 64 รายในไตรมาสแรก โดย Pzena Investment Management เพิ่มสัดส่วนการถือครอง 114% เป็นมากกว่า 5.1 ล้านหุ้น ขณะที่ AQR Capital Management เพิ่มสถานะ 245% เป็นประมาณ 3.7 ล้านหุ้น และ Greenhaven Associates เปิดสถานะใหม่ราว 3.4 ล้านหุ้น อย่างไรก็ตาม สัดส่วนการขายชอร์ตเพิ่มขึ้นเกือบ 9% จากตัวเลขก่อนหน้า เป็น 3.81% ของหุ้นที่ซื้อขายโดยสาธารณะ ณ วันที่ 31 สิงหาคม โดยใช้เวลา 5 วันในการปิดสถานะ
3036.TWACNGOOGMSNOCUBSG.SW+1
Artificial Intelligence
Insider Monkey·7hอ่านต่อ →

Meta เข้าซื้อกิจการสตาร์ทอัพ AI Stilla.ai เพื่อเสริมความแข็งแกร่งให้ Business Agent

Meta Platforms เข้าซื้อกิจการสตาร์ทอัพด้าน AI อย่าง Stilla.ai เมื่อวันที่ 9 กันยายน โดยมีเป้าหมายเพื่อเสริมขีดความสามารถด้าน agentic AI และเปิดช่องทางสร้างรายได้ใหม่นอกเหนือจากโฆษณา บริษัทวางแผนผสานทีมและเทคโนโลยีของ Stilla.ai เข้ากับ Meta Business Agent ซึ่งช่วยให้ธุรกิจต่างๆ โต้ตอบกับลูกค้าบนแพลตฟอร์มของ Meta ในระยะยาว Meta มองว่าลูกค้าจะใช้ AI agent สอบถามเกี่ยวกับสินค้า พูดคุยเรื่องราคา และอาจซื้อสินค้าได้สำเร็จโดยไม่ต้องออกจากระบบนิเวศของ Meta ซึ่งจะสร้างชั้นการพาณิชย์ที่ขับเคลื่อนด้วย AI ครอบคลุม Facebook, Instagram, Messenger และ WhatsApp Meta ระบุเตือนว่า Stilla.ai ยังเป็นสตาร์ทอัพขนาดเล็ก และดีลนี้น่าจะยังไม่ส่งผล materially ต่อรายได้หรือกำไรต่อหุ้นในระยะสั้น โดยยังต้องมีการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน การพัฒนาผลิตภัณฑ์ และการผสานระบบ ก่อนที่รายได้จากธุรกรรมอย่างมีนัยสำคัญจะเกิดขึ้น ตามข้อมูลจาก Insider Monkey Database มีกองทุนเฮดจ์ฟันด์ 254 แห่งถือครองหุ้น Meta ในไตรมาสที่สอง ลดลงจาก 262 แห่ง ณ สิ้นไตรมาสแรก ขณะที่ยอดขายชอร์ตคิดเป็นประมาณ 1.13% ของหุ้นที่จำหน่ายแล้ว หรือราว 28.81 ล้านหุ้น ณ วันที่ 31 สิงหาคม
META ▲
Artificial Intelligence ▲
Insider Monkey·8hอ่านต่อ →
▲2

โอเพนเท็กซ์จับมือโคเฮียร์พัฒนาปัญญาประดิษฐ์ที่เชื่อถือได้สำหรับภาครัฐ

โอเพนเท็กซ์ได้จับมือกับบริษัทโคเฮียร์ผู้พัฒนาปัญญาประดิษฐ์ เพื่อเสนอเครื่องมือปัญญาประดิษฐ์แบบเอเจนติกสำหรับหน่วยงานภาครัฐและภาคอุตสาหกรรมที่มีการกำกับดูแลอย่างเข้มงวด ความร่วมมือครั้งนี้มุ่งเน้นการนำตัวแทนปัญญาประดิษฐ์ไปใช้งานอย่างเชื่อถือได้ โดยทำงานร่วมกับข้อมูลองค์กรที่มีความละเอียดอ่อนในสภาพแวดล้อมที่ถูกควบคุมอย่างแน่นหนา ทั้งสองบริษัทวางแผนที่จะมอบทางเลือกในการติดตั้งใช้งานที่ยืดหยุ่นให้แก่ลูกค้า รวมถึงรูปแบบการติดตั้งแบบส่วนตัวและแบบผสมผสานเพื่อให้สอดคล้องกับข้อกำหนดด้านความปลอดภัย โอเพนเท็กซ์ ซึ่งเป็นผู้ให้บริการซอฟต์แวร์ในรัฐแคลิฟอร์เนียและมีมูลค่าตลาดประมาณ 5.6 พันล้านดอลลาร์ มุ่งเน้นเครื่องมือบริหารจัดการข้อมูลที่ช่วยให้องค์กรขนาดใหญ่จัดการและกำกับดูแลข้อมูลในภูมิภาคที่กฎเกณฑ์ด้านการปฏิบัติตามข้อกำหนดสำหรับปัญญาประดิษฐ์และการใช้ข้อมูลเข้มงวดเป็นพิเศษ ความร่วมมือครั้งนี้ช่วยเสริมเสาหลักด้านการนำปัญญาประดิษฐ์ไปปฏิบัติของเรื่องราวของโอเพนเท็กซ์ให้คมชัดยิ่งขึ้น โดยเชื่อมโยงชั้นข้อมูลและการปฏิบัติตามข้อกำหนดของบริษัทเข้ากับแพลตฟอร์มตัวแทนปัญญาประดิษฐ์ที่พร้อมใช้งานซึ่งออกแบบมาสำหรับหน่วยงานภาครัฐและธนาคาร แม้ว่าจะเพิ่มความซับซ้อนในการผสานระบบบนทับการปรับโครงสร้างองค์กรและการเปลี่ยนผ่านจากระบบเดิมสู่คลาวด์ที่ยังดำเนินอยู่ก็ตาม
3036.TWIBMOTEX
Artificial Intelligence ▲Cybersecurity & Digital Trust
Simply Wall St·8hอ่านต่อ →
© 2026 MarketDXNews