パイパー・サンドラー、エージェントAIの脅威を理由にロリンズを中立へ格下げ

メタ・プラットフォームズの人工知能エージェント「ミューズ」が今週、米国株の明暗を分けている。ミューズは買い物や旅行の予約、書類への記入といった作業をAIエージェントに任せることができるサービスで、米国とカナダでアップルの「アップストア」とグーグルの「グーグルプレイ」の無料アプリのダウンロード数首位となり、対話型AI「チャットGPT」を追い抜いた。市場調査会社センサータワーによると、このアプリは公開から2週間でダウンロード数が280万回に達し、最初の10日間の平均ダウンロード数は1日当たり55％の伸びを記録した。投資家の間では、メタの事業規模を背景にミューズが強力な比較購買ツールとなり、消費者がより安価な代替品を見つけやすくなることで、既存事業者がこれまで維持してきた顧客の囲い込みが弱まるとの懸念が広がっている。こうした動きが今週、複数のセクターの重しとなる一方で、メタとAIインフラ関連企業の株価は上昇しており、メタの株価は今週12％近く急騰し5週連続の上昇となる見通しだ。

MetaはMeta Connect 2026でエージェントコマース層を稼働させ、Museエコシステムを拡大して、パーソナルAIエージェント「Muse Spark」がユーザーに代わって買い物と決済を行えるようにした。Metaは、PayPalのグローバルMuse決済により、顧客が世界中のPayPal加盟店でMuseパーソナルAIエージェントを使って買い物と決済ができることを確認した。一方、ShopifyとStripeはそれぞれShop PayとLinkウォレットを統合し、エージェントネイティブのコマース基盤を実現。MuseはShopifyのカタログを検索し、アプリ内で直接チェックアウトを実行できる。コネクターにはExpediaとInstacartも含まれ、事実上Museエージェントをデジタルウォレットに変えている。技術的な飛躍はMuseのコンピューター利用機能で、クラウド上の隔離されたLinux仮想マシンであるMuse Secure VM上で動作し、エージェントがFiles、Mail、CalendarといったネイティブのmacOSアプリと連携し、フルブラウザを操作できるようにする。Metaはまた、6つのマイク、オープンイヤースピーカー、専用AIボタンを備えたカメラ非搭載スマートグラス「Luna」を発表したが、グラス上でのMuseは近日提供予定として予告されたのみで基調講演では出荷されず、9月20日時点で米国でのダウンロード数は250万件だった。AmazonはMuseを自社プラットフォームからブロックしており、この示唆に富む排除は、コマースの未来がオープンでエージェントがアクセス可能なプラットフォームと囲い込まれた庭園との戦いになる可能性を示している。業界は2027年1月18日に迫るGENIUS法の執行期限を見据えて先行して構築を進めている。