US Government Bond 2Y

มาตรการเพิ่มวงเงินซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาวที่กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ประกาศเมื่อวันที่ 19 มีผลกดอัตราผลตอบแทนได้เพียงวันเดียวก็หมดลง กระทรวงการคลังประกาศมาตรการพิเศษเพิ่มเพดานการซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ถึง 30 ปีต่อครั้งเป็นอย่างน้อยกว่า 2 เท่า เป็น 4 พันล้านดอลลาร์ หรือประมาณ 6.4 แสนล้านเยน ส่งผลให้ในวันประกาศมีแรงซื้อพันธบัตรระยะยาวเพิ่มขึ้นและอัตราผลตอบแทนปรับตัวลงอย่างมาก อย่างไรก็ตาม ความกังวลเรื่องเงินเฟ้อจากความไม่มั่นคงทางการคลังและราคาน้ำมันที่สูงขึ้นจากสถานการณ์ตะวันออกกลางยังคงมีอยู่ ทำให้ตั้งแต่วันที่ 20 เป็นต้นมา อัตราดอกเบี้ยกลับมาปรับตัวสูงขึ้น ความกังวลที่ว่าไม่มีทางป้องกันการขยายตัวของหนี้รัฐบาลกลางซึ่งเพิ่งทะลุ 40 ล้านล้านดอลลาร์ หรือประมาณ 6,400 ล้านล้านเยนเป็นครั้งแรกได้นั้นขยายวงกว้างขึ้น และการซื้อคืนพันธบัตรในช่วงเดือนกันยายนถึงพฤศจิกายนเป็นเพียงการรักษาตามอาการเท่านั้นก็ถือเป็นอีกปัจจัยหนึ่ง นายสก็อตต์ เบสเซนต์ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังกล่าวเมื่อวันที่ 20 ผ่านโทรทัศน์สหรัฐฯ ถึงความเป็นไปได้ที่จะเพิ่มเพดานอีก แต่ในตลาดก็มีเสียงวิจารณ์ว่า กลับยิ่งแสดงให้เห็นถึงความคับขันและให้ผลตรงกันข้าม การจัดหาเงินทุนสำหรับการซื้อคืนคาดว่าจะต้องออกพันธบัตรระยะสั้น ซึ่งมีความเสี่ยงที่จะทำให้อัตราดอกเบี้ยระยะสั้นสูงขึ้นและทำให้สภาพคล่องของสถาบันการเงินแย่ลง นายเควิน วอร์ช ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ ซึ่งเข้ารับตำแหน่งเมื่อเดือนพฤษภาคม ไม่เห็นด้วยกับการพยุงราคาพันธบัตรรัฐบาลเพื่อสนับสนุนการคลัง แต่ในตลาดก็เริ่มมีการคาดการณ์ว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจเข้ามารับซื้อเพื่อหลีกเลี่ยงการพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วของอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น

ในตลาดนิวยอร์กวันที่ 7 ดัชนีเอสแอนด์พี 500 ปิดที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ดอลลาร์อ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลัก และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลปรับตัวลดลง หลังจากตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐเดือนกรกฎาคมออกมาอ่อนแอเกินคาด กระทรวงแรงงานสหรัฐรายงานว่า ตัวเลขจ้างงานนอกภาคเกษตรเดือนกรกฎาคมลดลง 23,000 ตำแหน่งจากเดือนก่อนหน้า ซึ่งตรงกันข้ามกับที่ตลาดคาดการณ์ไว้ ขณะที่อัตราการว่างงานลดลงมาอยู่ที่ร้อยละ 4.1 แต่อัตราการมีส่วนร่วมในกำลังแรงงานอยู่ที่ร้อยละ 61.4 ซึ่งใกล้ระดับต่ำสุดในรอบประมาณ 5 ปีครึ่ง ส่งผลให้การคาดการณ์ว่าเฟดจะขึ้นดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลง โดยเครื่องมือเฟดวอทช์ของซีเอ็มอีระบุว่า ความน่าจะเป็นในการขึ้นดอกเบี้ยเดือนกันยายนลดลงมาอยู่ที่ประมาณร้อยละ 44 ดอลลาร์เยนอ่อนค่าลงร้อยละ 0.57 มาอยู่ที่ 157.56 เยน ยูโรดอลลาร์แข็งค่าขึ้นร้อยละ 0.39 มาอยู่ที่ 1.1568 ดอลลาร์ และดัชนีดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลักอ่อนค่าลงร้อยละ 0.44 มาอยู่ที่ 99.50 อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปี ลดลง 1.44 จุดพื้นฐาน มาอยู่ที่ร้อยละ 4.656 และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปี ลดลง 4.35 จุดพื้นฐาน มาอยู่ที่ร้อยละ 4.202 ดัชนีเอสแอนด์พี 500 ปิดบวกร้อยละ 0.62 ที่ 7,757.64 จุด และในรอบสัปดาห์ปรับตัวขึ้นร้อยละ 3.58 ซึ่งเป็นการปรับตัวขึ้นรายสัปดาห์ที่แข็งแกร่งที่สุดนับตั้งแต่กลางเดือนเมษายน ดัชนีแนสแด็กปิดบวกร้อยละ 1.30 ที่ 26,690.62 จุด และดัชนีดาวโจนส์ปิดบวกร้อยละ 0.28 ที่ 54,036.93 จุด สัญญาทองคำล่วงหน้าปรับตัวขึ้นร้อยละ 2.3 มาอยู่ที่ 4,399.70 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบ 7 สัปดาห์ ขณะที่สัญญาน้ำมันดิบล่วงหน้าปรับตัวขึ้นต่อเนื่องจากความไม่แน่นอนของสถานการณ์ในตะวันออกกลาง โดยเวสต์เท็กซัสอินเตอร์มีเดียตปรับขึ้น 0.89 ดอลลาร์ มาอยู่ที่ 78.18 ดอลลาร์

หุ้นและพันธบัตรสหรัฐพุ่งขึ้นหลังจากรายงานการจ้างงานที่อ่อนแอกว่าคาดช่วยลดความกังวลเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐที่ใกล้เข้ามา รายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐแสดงให้เห็นว่าการจ้างงานลดลง 23,000 ตำแหน่ง สวนทางกับที่คาดการณ์ว่าจะเพิ่มขึ้น 80,000 ตำแหน่ง ดัชนีแนสแด็กเพิ่มขึ้น 0.7% ในการซื้อขายช่วงเช้า ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐปรับตัวลดลง โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปีลดลง 7 จุดพื้นฐานมาอยู่ที่ 4.176% และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปีลดลง 5 จุดพื้นฐานมาอยู่ที่ 4.61% ดัชนีดอลลาร์ลดลง 0.5% มาอยู่ที่ 99.43 จุด ส่งผลให้เงินเยนแข็งค่าขึ้นมาอยู่ที่ 157.20 เยนต่อดอลลาร์ ดัชนีเอ็มเอสซีไอ ออลเวิลด์เพิ่มขึ้น 2.4% ในรอบสัปดาห์ ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นมากที่สุดในรอบสามเดือน และดัชนีสต็อกซ์ 600 ของยุโรปเพิ่มขึ้น 0.6% ในวันนี้ และ 2% ในรอบสัปดาห์

ศูนย์วิจัยกสิกรไทยรายงานว่าเงินบาทแข็งค่าสุดในรอบ 6 สัปดาห์ที่ระดับ 33.05 บาทต่อดอลลาร์ ก่อนปรับตัวมาที่ 33.07-33.09 บาทต่อดอลลาร์ในช่วงเช้าวันนี้ เทียบกับระดับปิดตลาดวานนี้ที่ 33.21 บาทต่อดอลลาร์ การแข็งค่าสอดคล้องกับราคาทองคำโลกที่ขยับเข้าใกล้ 4,300 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ท่ามกลางความหวังผลเจรจาเปิดช่องแคบฮอร์มุซระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน ขณะที่เงินดอลลาร์ถูกกดดันจากบอนด์ยีลด์ระยะสั้นอายุ 2 ปีที่ปรับลง 2 bps มาอยู่ที่ 4.18% หลังตัวเลขจ้างงานภาคเอกชนโดย ADP และดัชนี ISM ภาคบริการเดือนกรกฎาคมของสหรัฐฯ เพิ่มน้อยกว่าคาด ซึ่งหนุนมุมมองว่าเฟดจะปรับขึ้นดอกเบี้ยเพียง 1 ครั้งในปีนี้ กรอบการเคลื่อนไหวของเงินบาทวันนี้ประเมินไว้ที่ 33.00-33.15 บาทต่อดอลลาร์ โดยต้องติดตามสถานการณ์ตะวันออกกลาง ฟันด์โฟลว์ต่างชาติ ทิศทางเงินเยน และจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ของสหรัฐฯ

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ วันที่ 4 ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปรับตัวขึ้นต่อเนื่อง ปิดที่ 54,085.88 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 907.47 จุดจากวันก่อนหน้า ทำสถิติสูงสุดใหม่เป็นวันที่สองติดต่อกัน โดยได้รับแรงหนุนจากความหวังว่าสถานการณ์ตึงเครียดในตะวันออกกลางจะคลี่คลายลง และผลประกอบการของบริษัทที่แข็งแกร่ง ระหว่างวันดัชนีพุ่งขึ้นเกือบ 1,100 จุดในช่วงหนึ่ง ด้านดัชนีแนสแด็กซึ่งเน้นหุ้นเทคโนโลยีปิดที่ 26,584.99 จุด เพิ่มขึ้น 671.09 จุด ปริมาณการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์กอยู่ที่ 1,438.08 ล้านหุ้น เพิ่มขึ้น 157.17 ล้านหุ้นจากวันก่อนหน้า ในตลาดเงินตรา เงินเยนอ่อนค่าลง โดย ณ เวลา 17.00 น. อยู่ที่ 157.71–81 เยนต่อดอลลาร์ อ่อนค่าลง 0.58 เยนเมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของวันก่อนหน้า ตลาดพันธบัตรมีแรงซื้อเข้ามามากจากปัจจัยราคาน้ำมันดิบล่วงหน้าที่ปรับตัวลง ส่งผลให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ลดลง 0.07 จุดเปอร์เซ็นต์ มาอยู่ที่ 4.61% และพันธบัตรอายุ 2 ปี ลดลง 0.04 จุดเปอร์เซ็นต์ มาอยู่ที่ 4.20% ในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ สัญญาน้ำมันดิบเวสต์เท็กซัส อินเตอร์มีเดียต ส่งมอบเดือนกันยายนในตลาดนิวยอร์ก ลดลง 4.57 ดอลลาร์ มาอยู่ที่ 75.77 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดในรอบประมาณ 3 สัปดาห์ ขณะที่สัญญาทองคำโคเม็กซ์ ส่งมอบเดือนธันวาคม ดีดตัวขึ้น 62.10 ดอลลาร์ มาอยู่ที่ 4,152.60 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังจากปรับตัวลงในช่วง 3 วันทำการก่อนหน้า

ตลาดหุ้นไทยเช้านี้มีโอกาสฟื้นตัว โดยได้แรงหนุนจากตัวเลขเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ออกมาดีกว่าคาด และสถานการณ์ตะวันออกกลางที่เริ่มผ่อนคลาย สะท้อนจากราคาน้ำมันดิบเบรนท์ที่ปรับตัวลดลง 7% ปิดต่ำกว่าระดับ 84 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ รุ่นอายุ 2 ปีและ 10 ปีก็ปรับตัวลงเช่นกัน สำหรับปัจจัยในประเทศ ตลาดจับตาการรายงานผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียนเป็นหลัก โดยประเมินกรอบแนวรับที่ 1,615 จุด และแนวต้านที่ 1,640 จุด

ตลาดหุ้นสหรัฐปรับตัวขึ้นในวันจันทร์ ขณะที่นักลงทุนตอบรับสัญญาณความตึงเครียดที่ผ่อนคลายลงระหว่างวอชิงตันและเตหะราน ดัชนีดาวโจนส์ปรับขึ้นประมาณ 1.2% ส่วนดัชนี S&P 500 และ Nasdaq Composite ต่างปรับขึ้นราว 1% โดย 9 ใน 11 กลุ่มอุตสาหกรรมของ S&P 500 ปรับตัวขึ้น นำโดยกลุ่มบริการสื่อสาร ขณะที่หุ้นกลุ่มพลังงานปรับตัวลดลง เนื่องจากราคาน้ำมันร่วงลงจากความหวังความคืบหน้าในการหารือระหว่างสหรัฐและอิหร่าน สำนักข่าวรอยเตอร์รายงานว่า ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ร่วงลงมากกว่า 5% ขณะที่นักลงทุนประเมินความเป็นไปได้ของการกลับมาเจรจาทางการทูตอีกครั้ง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐก็ปรับตัวลดลงเช่นกัน โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปี ลดลง 1 จุดพื้นฐาน มาอยู่ที่ 4.25% อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปี ลดลง 2 จุดพื้นฐาน มาอยู่ที่ 4.69% และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 30 ปี ลดลง 3 จุดพื้นฐาน มาอยู่ที่ 5.23% ข้อมูลเศรษฐกิจส่งสัญญาณที่หลากหลาย โดยดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคการผลิตขั้นสุดท้ายของสหรัฐในเดือนกรกฎาคมออกมาที่ 53.9 ซึ่งสูงกว่าตัวเลขเบื้องต้นที่ 53.8 เล็กน้อย ขณะที่รายงานชี้ถึงการเติบโตของการผลิตและยอดขายที่ชะลอตัวลง