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オッペンハイマー、テスラのオプティマスによる収益は2029年まで困難との見方
オッペンハイマーのアナリスト、コリン・ラッシュ氏は、テスラがヒューマノイドロボット「オプティマス」から意味のある売上収益を生み出すのは2029年より前になる可能性は低いと述べ、オプティマスの立ち上げに関する自身の想定を2四半期後ろにずらした。テスラのオースティン事業所を訪問した後、ラッシュ氏は、同社がオプティマスの初期立ち上げに向けたハードウェア設計の最終確定を目指しており、最初の商用収益を2027年後半に目標としていると指摘した。しかし同氏は、ヒューマノイド収益の拡大に対する市場の期待は過度に楽観的だと書き、ハードウェアと運用ソフトウェアの複雑さ、およびサプライチェーンの準備状況を理由に挙げた。テスラを「パフォーム」と評価するラッシュ氏は、事業の他の部分についてはより強気で、サイバーキャブが立ち上がり製造コストを大幅に引き下げており、モジュラー設計により並行生産が可能で最大40%の質量削減を実現していると述べ、テスラのロボタクシーにおける50%から60%のコスト優位性が現実になりつつあると評した。同氏はまた、テスラの半導体製造への進出を大胆だが極めて重要だと指摘し、パイロット施設が250億ドル超の設備投資目標に向けて進んでいると述べた。オッペンハイマーは2026年の収益予想を1050億ドルに据え置いたが、2027年は1088億ドルに引き下げた。これはオプティマスの立ち上げ鈍化を反映したもので、サイバーキャブの生産加速で一部相殺される。
モルガン・スタンレー、スペースXのIPOを前にスペースXとテスラのAI連携深化を指摘
モルガン・スタンレーは、ロボティクス、エネルギー、製造分野で人工知能の応用を進めるイーロン・マスク氏率いる2社、スペースXとテスラの間で技術的・運用的な結びつきが拡大していると指摘した。アナリストのアダム・ジョナス氏が主導したリポートで、同行は両社がエネルギーを知能に変換するという共通の使命の下で技術、人材、インフラを共有していると述べ、スペースXの社長グウィン・ショットウェル氏がテスラとスペースXの間には相乗効果があり、両社が達成しようとしていることには収斂が見られると語ったことを引用した。同行は、スペースXのS-1登録申請書類にテスラへの言及が71回あり、そのうち34%が両社間の直接的な協業に関わり、41%がガバナンス事項および関連当事者間の取引に関連していたと集計した。協力分野には、テキサス州でインテルと共同開発中の半導体製造プロジェクト「テラファブ」が含まれ、その総建設費は1190億ドル超と推定されていると報じられている。また、マクロハードと呼ばれるAIエージェント・プラットフォームに関する共同作業も含まれる。スペースXはテスラからバッテリーや車両も購入しており、2025年にはコロッサス計算クラスターを支えるため、メガパック蓄電システムに5億600万ドル、サイバートラックに1億3100万ドルを支出した。一方、両社は米国で年間100ギガワットの垂直統合型太陽光発電製造能力を目指している。モルガン・スタンレーは、スペースXがテスラに計算資源と衛星接続を供給し、テスラがロボティクス、エネルギー貯蔵、製造の専門知識を提供する相互補完的な取り決めを描写し、スペースXの計算能力は2027年末までに4.9ギガワットに達し、地上設備の能力は2031年までに15.3ギガワットに増加すると予測した。テスラはサイバーキャブを皮切りにスターリンクの衛星接続を車両ラインアップに統合しており、モルガン・スタンレーはテスラが13万5000人超を雇用し、これはスペースXの従業員数の6倍以上であると指摘した。アナリストらは、これにより両社が単独で、あるいはより可能性が高いのは共同で取り組むことが唯一可能かもしれない物理AIにおける広大な未開拓領域が明らかになったと述べたが、この評価は確認された結果ではなくモルガン・スタンレーの予想を反映したものである。
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トヨタ、2028年から世界の工場に最大40万台のヒューマノイドロボットを導入へ
トヨタ自動車は、2028年から世界の製造拠点にヒューマノイドロボットを導入する計画で、同じ作業エリアで人間とともに働かせることも含まれている。この日本の自動車メーカーは、自社開発のヒューマノイドロボットを最大40万台、世界の生産拠点に段階的に導入することを計画しているとみられ、新型車の投入時や新たな生産能力の増強時に既存工場を更新する一環として導入される。トヨタは2028年から年間1兆円、米ドル換算で64億ドルを投資する計画とされ、まず本社の工場に約15万台のヒューマノイドロボットを導入し、さらに25万台を世界60の生産施設に展開する計画だ。導入されるロボットには、トヨタが新たに開発した自社製のELEY、すなわち「Embodied Learning robot for Enhanced Yield」が含まれる。これはバッテリー駆動の車輪型ロボットで、重さは約50キロ、箱から部品を取り出して必要な場所に置く作業や、布地を折りたたむ作業などが可能とされる。トヨタは学習データを一元管理して新しいロボットをプログラムし、将来的にはロボットが新入社員の訓練を担う環境さえ創出するとして、ロボットは人間を置き換えるためのものではなく、人間と共存するものだと述べている。
