Lumentum Holdings Inc

วันที่ 27 สิงหาคม หุ้นกลุ่ม CPO ในตลาด A-share ปรับตัวขึ้นต่อเนื่องระหว่างวัน บริษัท Sai MicroElectronics พุ่งชนเพดาน 20 เปอร์เซ็นต์ บริษัท Qingshan Paper และ Yangtze Optical Fibre and Cable ปิดที่เพดานราคา บริษัท Changxin Bochuang, Focuslight Technologies และ Kingsignal Technology ปรับขึ้นเกิน 10 เปอร์เซ็นต์ ขณะที่หุ้นอีกหลายตัว เช่น Yangtze Optical Electronic และ Hengtong Optic-Electric ปรับตัวแข็งแกร่งไปพร้อมกัน ด้านปัจจัยข่าว หลังปิดตลาดสหรัฐฯ วันที่ 26 สิงหาคม Nvidia เปิดเผยผลประกอบการที่ออกมาดีกว่าคาด โดยรายได้ไตรมาสที่สองของปีงบประมาณ 2027 อยู่ที่ 96,200 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 106 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับปีก่อน สูงกว่าที่ตลาดประเมินไว้ที่ 92,380 ล้านดอลลาร์สหรัฐ กำไรต่อหุ้นปรับฐานอยู่ที่ 2.22 ดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 120 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยรายได้จากธุรกิจดาต้าเซ็นเตอร์อยู่ที่ 89,000 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดเช่นกัน ด้านแนวโน้มผลประกอบการ Nvidia คาดว่ารายได้ไตรมาสที่สามจะอยู่ที่ค่ากลาง 108,000 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้นเกือบ 90 เปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับปีก่อน สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้ที่ 105,150 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และคาดว่าอัตรากำไรขั้นต้นปรับฐานจะอยู่ที่ 73.5 ถึง 74.5 เปอร์เซ็นต์ การประชุมทางโทรศัพท์หลังประกาศผลประกอบการยังเปิดเผยว่า Nvidia จะร่วมมือกับ Amazon Web Services หรือ AWS เพื่อติดตั้งหน่วยประมวลผลกราฟิกหรือ GPU เพิ่มอีก 2 ล้านตัวให้กับโครงสร้างพื้นฐานทั่วโลกของ AWS ระหว่างปี 2027 ถึง 2028 และคาดว่ารายได้ปีงบประมาณ 2028 จะเติบโตประมาณ 70 เปอร์เซ็นต์ นอกจากนี้ Nvidia ยังประกาศว่าแพลตฟอร์มสวิตชิ่งโฟโตนิกส์อีเทอร์เน็ต Spectrum-X เข้าสู่การผลิตเชิงพาณิชย์เต็มรูปแบบ ซึ่งถือเป็นก้าวสำคัญที่ทำให้โซลูชัน CPO ขยับจากการพิสูจน์เทคโนโลยีไปสู่การผลิตในระดับอุตสาหกรรม โดยบริษัทในห่วงโซ่อุปทานต่างประเทศอย่าง Lumentum และ Coherent ก็เปิดเผยแผนการส่งมอบผลิตภัณฑ์ CPO เช่นกัน โบรกเกอร์หลายแห่งให้มุมมองเชิงบวกต่ออุตสาหกรรมสื่อสารด้วยแสงในประเทศ โดยมองว่าบรรยากาศการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์ยังคงร้อนแรงต่อเนื่อง

บีโอไอคาดว่าภายใน 3-5 ปีข้างหน้า ไทยจะได้รับคลื่นการลงทุนรอบใหม่จากห่วงโซ่ AI เซมิคอนดักเตอร์ ยานยนต์อัจฉริยะ และอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์อัจฉริยะ โดยนายนฤตม์ เทอดสถีรศักดิ์ เลขาธิการบีโอไอ กล่าวในงาน Thailand Focus 2026 ว่าไทยยังเป็นจุดหมายสำคัญของ FDI ในเอเชีย และเตรียมเสนอยุทธศาสตร์ชาติด้านเซมิคอนดักเตอร์ในต้นเดือนกันยายนนี้ พร้อมเร่งพัฒนาบุคลากร สร้างซัพพลายเชนใหม่ และเพิ่มความสะดวกในการทำธุรกิจผ่านโครงการ Thailand Fast Pass โดยตั้งเป้า GDP ปี 2035 เติบโตไม่ต่ำกว่า 3% ต่อปี และติด 20 อันดับแรกของโลกด้านความสามารถในการแข่งขันภายในปี 2030 ขณะที่ Infineon Technologies อยู่ระหว่างสร้างโรงงานแบ็กเอนด์แห่งใหม่ในไทย ซึ่งจะมีขนาดใหญ่กว่าฮับหลักที่ใหญ่ที่สุดของบริษัทเกือบ 2 เท่า และ Lumentum ขยายพนักงานในไทยจากไม่กี่ร้อยคนเมื่อ 8 ปีก่อนเป็น 9,000 คน เตรียมแตะ 10,000 คนในเร็วๆ นี้ ทำให้ไทยเป็นฐานการผลิตที่ใหญ่ที่สุดในโลกของบริษัท

ลูเมนตัมกำลังเร่งการเปลี่ยนผ่านสู่ทรานซีฟเวอร์ 1.6T และเทคโนโลยีออปติคัล 200 กิกะบิตต่อเลน เนื่องจากผู้ให้บริการไฮเปอร์สเกลเริ่มใช้งานคลัสเตอร์เอไอที่ใช้แบนด์วิดท์สูง บริษัทเริ่มจัดส่งทรานซีฟเวอร์ 1.6T ในไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ 2026 โดยทรานซีฟเวอร์สำหรับคลาวด์ส่วนใหญ่ยังคงอยู่ที่ 800G และคาดว่าการนำไปใช้จะเร่งตัวขึ้นตั้งแต่ไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 ไปจนถึงปีปฏิทิน 2027 ผลิตภัณฑ์เลเซอร์มอดูเลตแบบดูดกลืนไฟฟ้า 200 กิกะบิตต่อเลนของลูเมนตัมมีสัดส่วนมากกว่าร้อยละ 25 ของรายได้จากเลเซอร์มอดูเลตแบบดูดกลืนไฟฟ้าแล้ว และบริษัทคาดว่าเลเซอร์มอดูเลตแบบดูดกลืนไฟฟ้า 200 กิกะบิตจะมีสัดส่วนปริมาณร้อยละ 50 หรือมากกว่าภายในกลางปี 2027 เพื่อรองรับความต้องการ ลูเมนตัมกำลังขยายกำลังการผลิตในโรงงานผลิตเวเฟอร์อินเดียมฟอสไฟด์สองแห่งในญี่ปุ่น และคาดว่ายอดจัดส่งเลเซอร์มอดูเลตแบบดูดกลืนไฟฟ้าจะเติบโตกว่าร้อยละ 50 เมื่อเทียบรายปีในไตรมาสเดือนธันวาคม 2026 อย่างไรก็ตาม ซิสโก้กำลังเสริมความแข็งแกร่งด้านการแข่งขันผ่านออปติกส์ของอะคาเซียและระบบเครือข่ายเอไอที่ใช้ซิลิคอนวัน โดยอะคาเซียมียอดคำสั่งซื้อในไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณเกินหนึ่งพันล้านดอลลาร์ ขณะที่รายได้จากระบบเครือข่ายดาต้าเซ็นเตอร์ของเอ็นวิเดียเพิ่มขึ้นเกือบสามเท่าเมื่อเทียบรายปีเป็นหนึ่งหมื่นห้าพันล้านดอลลาร์ หุ้นลูเมนตัมปรับตัวขึ้นร้อยละ 125.3 นับตั้งแต่ต้นปี และประมาณการกำไรจากแซ็กส์คอนเซนซัสอยู่ที่ 4.23 ดอลลาร์ต่อหุ้น เพิ่มขึ้น 67 เซนต์ในช่วง 30 วันที่ผ่านมา

แซคส์ อิควิตี้ รีเสิร์ช ระบุว่า เดลล์ เทคโนโลยีส์, เซเลสติกา, ลูเมนตัม โฮลดิงส์ และ เวอร์ทิฟ โฮลดิงส์ เป็น 4 หุ้นที่ได้ประโยชน์จากการขยายศูนย์ข้อมูลปัญญาประดิษฐ์ นอกเหนือจากผู้ผลิตชิป โดยคาดว่า อะเมซอน, อัลฟาเบท, ไมโครซอฟต์ และ เมตา แพลตฟอร์มส์ จะใช้จ่ายลงทุนราว 7.2 ถึง 7.45 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐในปี 2026 ซึ่งส่วนใหญ่จะมุ่งไปที่โครงสร้างพื้นฐานด้านเอไอ เดลล์รายงานรายได้รายไตรมาสสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 4.384 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐในไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 เพิ่มขึ้น 88% จากปีก่อน และปรับเพิ่มคาดการณ์รายได้จากเซิร์ฟเวอร์เอไอสำหรับปีงบประมาณ 2027 เป็นประมาณ 6 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ รายได้ไตรมาสที่สองปี 2026 ของเซเลสติกาพุ่งขึ้น 62% จากปีก่อน แตะ 4.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และบริษัทปรับเพิ่มคาดการณ์รายได้ทั้งปี 2026 เป็น 2.05 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ จากเดิม 1.9 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ รายได้สุทธิไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ 2026 ของลูเมนตัมทำสถิติสูงสุดที่ 1.01 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้นกว่าสองเท่าจาก 480.7 ล้านดอลลาร์สหรัฐในปีก่อน และอินวิเดียมุ่งมั่นลงทุน 2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐในบริษัท รายได้ไตรมาสที่สองปี 2026 ของเวอร์ทิฟเพิ่มขึ้น 24% จากปีก่อน แตะ 3.27 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และบริษัทปรับเพิ่มกรอบคาดการณ์รายได้ทั้งปี 2026 เป็น 1.38 ถึง 1.42 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ จากเดิม 1.35 ถึง 1.4 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ

นักลงทุนกำลังหมุนเงินออกจากอินวิเดียไปยังกองทุนอีทีเอฟที่จับชั้นการเชื่อมต่อด้วยแสงของโครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์ ความต้องการออปติคอลทรานซีฟเวอร์สำหรับเอไอทั่วโลกคาดว่าจะแตะ 2.6 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐภายในสิ้นปี 2026 เพิ่มขึ้นร้อยละ 57 เมื่อเทียบปีต่อปี ตามข้อมูลของเทรนด์ฟอร์ซ ขณะที่โยลกรุ๊ปคาดการณ์ตลาดออปติคอลทรานซีฟเวอร์ทั่วโลกจะแตะ 1.123 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐภายในปี 2031 กองทุนราวด์ฮิลล์โฟโตนิกส์แอนด์ออปติกส์อีทีเอฟ ใช้สัญลักษณ์ไลต์ สร้างมูลค่าการซื้อขายวันแรก 72 ล้านดอลลาร์สหรัฐ แซงหน้าปริมาณวันเปิดตัวของกองทุนอีทีเอฟแรมที่ประมาณ 69.5 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ในบรรดากองทุนที่ถูกกล่าวถึง ไลต์ปรับตัวขึ้นร้อยละ 12.6 นับตั้งแต่เปิดตัวเมื่อวันที่ 6 สิงหาคม 2026 กองทุนทีมาโฟโตนิกส์แอนด์ออปติคอลอีทีเอฟ ใช้สัญลักษณ์ลาเซอร์ พุ่งขึ้นร้อยละ 33.9 ในช่วงเดือนที่ผ่านมา และกองทุนคอร์กีลิโธกราฟีแอนด์เซมิคอนดักเตอร์โฟโตนิกส์อีทีเอฟ ใช้สัญลักษณ์อียูวี ปรับตัวขึ้นร้อยละ 14.5 ในช่วงเดือนที่ผ่านมา

อินวิเดียได้ย้ายสวิตช์ Spectrum-X แบบออปติกส์บรรจุร่วมเข้าสู่การผลิตจำนวนมาก โดยบริษัทหลักทรัพย์จีเอฟคาดการณ์ว่าการจัดส่งจะพุ่งจาก 15,000 หน่วยในปี 2026 เป็น 100,000 หน่วยในปี 2027 การเร่งกำลังการผลิตนี้เป็นส่วนหนึ่งของความพยายามของอินวิเดียในการคว้าส่วนแบ่งการใช้จ่ายระบบปัญญาประดิษฐ์นอกเหนือจากหน่วยประมวลผลกราฟิก เนื่องจากระบบเครือข่ายกลายเป็นคอขวดสำคัญในคลัสเตอร์ปัญญาประดิษฐ์ขนาดใหญ่ ทีเอสเอ็มซีได้ขยายกำลังการทดสอบและตรวจสอบออปติกส์บรรจุร่วมอย่างมาก โดยเฉพาะการเพิ่มกำลังการผลิตขั้นตอนการใส่ชิ้นส่วนขั้นที่สองและสาม ตามรายงานของอลิเซีย เซี่ย นักวิเคราะห์จากจีเอฟ ระบบขยายขนาดที่ใช้ NVL576 ของอินวิเดียซึ่งใช้ออปติกส์บรรจุร่วมหรือออปติกส์ใกล้บรรจุภัณฑ์ คาดว่าจะเริ่มนำมาใช้ในช่วงครึ่งหลังของปี 2027 ชิป Trainium 4 ของแอมะซอนก็คาดว่าจะนำออปติกส์ใกล้บรรจุภัณฑ์และ NVLink Fusion ของอินวิเดียมาใช้ ซึ่งอาจขยายเทคโนโลยีของอินวิเดียเข้าสู่โครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์แบบกำหนดเอง ส่งผลดีต่อซัพพลายเออร์รวมถึงลูเมนตัม โคเฮียเรนต์ เซมเทค มาร์เวลล์ และทาวเวอร์ เซมิคอนดักเตอร์

หุ้นกลุ่มเครือข่าย AI พุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันจันทร์ หลังจากรายงานวิจัยของมิซูโฮชี้ว่าความต้องการในชั้นการเชื่อมต่อความเร็วสูงสำหรับ AI กำลังเร่งตัวขึ้น มาร์เวลล์ เทคโนโลยี ปรับตัวขึ้น 7.8% ไปที่ 239.33 ดอลลาร์ ครีโด เทคโนโลยี เพิ่มขึ้น 8.3% ไปที่ 281.48 ดอลลาร์ และซีเอนา ปรับขึ้น 5.18% ไปที่ 451 ดอลลาร์ รายงานซึ่งเผยแพร่เมื่อวันอาทิตย์ระบุว่า การเร่งผลิต VR200 เป็นปัจจัยบวกต่อออปติกส์แบบใกล้แพ็กเกจ ออปติกส์แบบร่วมบรรจุ และสเปกตรัม-เอ็กซ์ของอินวิเดีย พร้อมทั้งชี้ว่าเดลล์ ครีโด อินวิเดีย บรอดคอม และลูเมนตัม จะเป็นผู้ได้รับประโยชน์จากกำไรในปี 2027 มิซูโฮยังคาดการณ์ว่ากำลังการผลิตบรรจุภัณฑ์ขั้นสูง CoWoS จะเติบโตมากกว่า 75% ในปี 2027 ซึ่งจะช่วยคลายข้อจำกัดด้านซัพพลายให้กับโครงการชิป AI แบบปรับแต่งเองของมาร์เวลล์ การยื่นแบบ 13F ล่าสุดแสดงให้เห็นถึงความสนใจจากสถาบันอย่างหนาแน่น รวมถึงแอทรีดส์ แมเนจเมนต์ของเกวิน เบเกอร์ ที่ถือครองสถานะแบบกระจุกตัวในครีโด ซีเอนา และแอสเทอรา แล็บส์

ลูเมนตัม โฮลดิงส์ รายงานผลประกอบการไตรมาสสี่ปีงบประมาณ 2026 ที่ทำลายความคาดหมายของนักวิเคราะห์ โดยรายได้พุ่งขึ้น 109% เมื่อเทียบกับปีก่อน แตะระดับกว่า 1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และกำไรต่อหุ้นปรับฐานเพิ่มขึ้นเกือบ 3.7 เท่า อยู่ที่ 3.23 ดอลลาร์สหรัฐ บริษัทให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสปัจจุบันที่ 1.25 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 134% เมื่อเทียบกับปีก่อน และกำไรต่อหุ้นปรับฐานที่ 4.20 ดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้นจาก 1.10 ดอลลาร์สหรัฐในปีก่อนหน้า โรเซนแบลตต์ ซีเคียวริตี้ส์ ประเมินว่ากำลังการผลิตชิ้นส่วนออปติคอลจะเพิ่มขึ้น 12 เท่าระหว่างปี 2025 ถึง 2030 แต่ซัพพลายจะยังต่ำกว่าดีมานด์ถึง 50% ในปี 2030 โกลด์แมน แซคส์ คาดว่ารายได้ตลาดเครือข่ายออปติคอลจะเพิ่มขึ้นเก้าเท่า แตะ 1.54 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐภายในปี 2028 หุ้นลูเมนตัมปรับตัวขึ้น 140% ในปี 2026 และซื้อขายที่ระดับ 42 เท่าของกำไรล่วงหน้า โดยประมาณการฉันทามติคาดการณ์กำไรต่อหุ้นที่ 45.98 ดอลลาร์สหรัฐในอีกสามปีข้างหน้า

AXT พุ่งแรงอีกครั้งในวันจันทร์ นำหุ้นกลุ่มออปติกส์ โดย Coherent และ Lumentum ปรับตัวขึ้นจากข่าวการขึ้นราคาอินเดียมฟอสไฟด์ AXT ปรับขึ้น 13.71% ระหว่างวัน ไปที่ 92.83 ดอลลาร์สหรัฐ ขยายกำไรตั้งแต่ต้นปีเป็น 399.33% ขณะที่ Coherent บวก 8.12% และ Lumentum บวก 6.79% ปัจจัยหนุนมาจากรายงานของ United Daily News ว่าการขึ้นราคาแผ่นรองพื้นอินเดียมฟอสไฟด์ในไตรมาส 4 สูงเกิน 10% ซึ่งมากที่สุดเป็นประวัติการณ์ เทียบกับที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ที่ 3% ถึง 5% รายได้ไตรมาส 2 ปี 2026 ของ AXT อยู่ที่ 47.6 ล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 164% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยรายได้จากอินเดียมฟอสไฟด์ทำสถิติสูงสุดที่ 30.7 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และอัตรากำไรขั้นต้นแบบ non-GAAP อยู่ที่ 45.0% Coherent ให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสแรกของปีงบประมาณที่ 2.2 พันล้าน ถึง 2.4 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และ Lumentum ให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสแรกที่ประมาณ 1.25 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ WOLF ปรับขึ้น 6% ในวันจันทร์ หลังจากบันทึกของ Mizuho ชี้ว่าการเร่งผลิต VR200 NVL72 ที่แข็งแกร่งช่วยหนุนหุ้นกลุ่มออปติกส์โดยรวม NVIDIA เปิดเผยการถือหุ้นใน Coherent มูลค่า 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ คิดเป็นเกือบ 5% ของพอร์ต 13F และ D.E. Shaw ถือหุ้น AXTI จำนวน 2.25 ล้านหุ้น

ลูเมนตัม โฮลดิงส์ ซึ่งได้รับการแนะนำโดย 24/7 วอลล์สตรีท ที่ราคา 83.85 ดอลลาร์ ปัจจุบันซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 926 ดอลลาร์ต่อหุ้น หลังจากรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 4 ปีงบประมาณ 2026 มีรายได้ 1.0063 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 109.3% เมื่อเทียบกับปีก่อน และกำไรต่อหุ้นแบบ non-GAAP อยู่ที่ 3.23 ดอลลาร์ เทียบกับที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ 2.97 ดอลลาร์ บริษัทให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสแรกปีงบประมาณ 2027 ไว้ที่จุดกึ่งกลาง 1.25 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าเป้าหมายของบริษัทเองมากกว่าหนึ่งในสี่ส่วน และผู้บริหารกล่าวว่าเลเซอร์ปั๊มขายหมดเกลี้ยงแล้ว โดยคาดว่ายอดจัดส่งจะเพิ่มขึ้นสี่เท่าในช่วงหลายไตรมาสข้างหน้า และมีส่วนแบ่งการตลาดอยู่ในช่วง 70-80% ลูเมนตัมยังกล่าวอีกว่าความต้องการออปติกส์แบบบรรจุร่วมจากลูกค้ารายใหญ่ที่สุดอย่างอินวิเดียจะเริ่มส่งมอบในช่วงครึ่งหลังของปี 2027 และออปติกส์แบบใกล้บรรจุภัณฑ์เป็นส่วนเพิ่มเติมล้วน ๆ ซึ่งช่วยขยายตลาดที่สามารถเข้าถึงได้โดยรวม ขณะเดียวกัน มาร์เวลล์ เทคโนโลยี ถูกมองว่าเป็นพันธมิตรด้านการออกแบบรายสำคัญสำหรับชิปเร่งความเร็วแบบกำหนดเอง มายา 300 ของไมโครซอฟท์ ซึ่งมีรายงานว่าเตรียมผลิต 300,000 ชิปในปี 2027 และผู้บริหารของมาร์เวลล์ได้บอกกับนักลงทุนว่ารายได้จากธุรกิจชิปแบบกำหนดเองมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าเมื่อเทียบกับปีก่อนในปีงบประมาณ 2028 และกำลังมุ่งสู่เป้าหมายระยะยาวที่รายได้จากธุรกิจชิปแบบกำหนดเองเกิน 10 พันล้านดอลลาร์ในปีงบประมาณ 2029

หุ้นโครงสร้างพื้นฐาน AI ปรับตัวขึ้นเล็กน้อยในการซื้อขายก่อนตลาดเปิดวันจันทร์ หลังจากรายได้ไตรมาสสองของ Anthropic พุ่งขึ้นเป็น 11.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เกือบสองเท่าครึ่งของตัวเลข 4.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐในไตรมาสแรก บริษัทที่นำโดยดาริโอ อะโมเด ยังบันทึกกำไรจากการดำเนินงานที่ปรับปรุงแล้วเป็นบวกเป็นครั้งแรก หุ้นกลุ่มหน่วยความจำและอุปกรณ์จัดเก็บข้อมูลปรับตัวขึ้น โดยไมครอน เทคโนโลยี บวก 3 เปอร์เซ็นต์ ซีเกท เทคโนโลยี บวก 2.5 เปอร์เซ็นต์ แซนดิสก์ บวก 3.5 เปอร์เซ็นต์ เวสเทิร์น ดิจิทัล บวก 2.6 เปอร์เซ็นต์ และเอสเค ไฮนิกซ์ น้องใหม่ในตลาดแนสแด็ก บวก 3 เปอร์เซ็นต์ หุ้นกลุ่มเน็ตเวิร์กส่วนใหญ่ปรับตัวขึ้น โดยลูเมนตัม โฮลดิงส์ เซียนา และคอร์นิง ต่างบวก 1.5 เปอร์เซ็นต์ ขณะที่แอปพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ และโคเฮียเรนต์ ต่างเพิ่มขึ้น 1.7 เปอร์เซ็นต์ หุ้นผู้ผลิตชิปปรับตัวขึ้นเล็กน้อย โดยอินเทลและอินวิเดีย ต่างบวกประมาณ 0.7 เปอร์เซ็นต์ หลังจากอินวิเดียปรับลดการสนับสนุนทางการเงินสำหรับโครงการศูนย์ข้อมูลโอเพนเอไอขนาดใหญ่ในรัฐโอไฮโอ จาก 250 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เหลือต่ำกว่า 120 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ กลุ่มไฮเปอร์สเกลเลอร์รายใหญ่สุดมีความเคลื่อนไหวผสมผสาน โดยออราเคิล ลบ 1.1 เปอร์เซ็นต์ ไมโครซอฟต์ ลบ 0.7 เปอร์เซ็นต์ กูเกิล บวก 0.2 เปอร์เซ็นต์ และแอมะซอน บวก 1.4 เปอร์เซ็นต์

อินวิเดียประกาศว่าสวิตช์ออปติคัลซิลิคอนอีเทอร์เน็ต Spectrum-X เข้าสู่ขั้นตอนการผลิตจำนวนมากเต็มรูปแบบ ส่งผลให้หุ้นกลุ่ม CPO ในตลาดหุ้นจีนปรับตัวขึ้นอย่างคึกคัก เมื่อวันที่ 17 สิงหาคม จงฉือเทคโนโลยีพุ่งชนเพดาน 20 เปอร์เซ็นต์ติดต่อกันเป็นวันที่สอง ไท่เฉินกวงและเทียนจวินเทคโนโลยีปรับตัวขึ้นเกิน 10 เปอร์เซ็นต์ ก้งจิ้นกู้เฟิ่นและเทียนหยางซินไฉปิดที่เพดานราคา ขณะที่ซื่อเจียกวงจื่อและเทียนฟู่ทงซิ่นปรับตัวขึ้นตาม สวิตช์รุ่นนี้เป็นระบบสวิตช์อีเทอร์เน็ต CPO ขนาด 200 กิกะบิตต่อเลนรุ่นแรกของโลกที่เข้าสู่การผลิตจำนวนมาก โดยลดจำนวนเลเซอร์ลงเหลือหนึ่งในสี่ของโซลูชันแบบดั้งเดิม ลดการใช้พลังงานลงเหลือหนึ่งในห้า ลดการสูญเสียแสงจากประมาณ 22 เดซิเบลเหลือประมาณ 4 เดซิเบล และเพิ่มความสมบูรณ์ของสัญญาณขึ้น 64 เท่า สำหรับผู้ผลิตในต่างประเทศ ลูเมนตัมคาดว่าผลิตภัณฑ์ Scale-up จะเริ่มจัดส่งเชิงพาณิชย์ตั้งแต่ครึ่งหลังของปี 2027 ส่วน CPO แบบ Scale-out ของโคเฮียเรนต์จะเริ่มสร้างรายได้ในช่วงครึ่งหลังของปีนี้ บริษัทหลักทรัพย์กั๋วเหลียนหมินเชิงและบริษัทหลักทรัพย์กั๋วจินต่างมีมุมมองเชิงบวกต่อโอกาสทางอุตสาหกรรมจากการขยายตัวของ CPO ที่เร่งขึ้น

อินวิเดียกำลังนำกระแสเงินสดอิสระที่พุ่งสูงขึ้นไปลงทุนเชิงกลยุทธ์ โดยให้คำมั่นอย่างน้อย 6.5 พันล้านดอลลาร์แก่บริษัทโฟโตนิกส์ รวมถึงบริษัทละ 2 พันล้านดอลลาร์สำหรับลูมินตัม, โคเฮียเรนต์ คอร์ปอเรชัน และมาร์เวลล์ เทคโนโลยี พร้อมอีก 500 ล้านดอลลาร์สำหรับคอร์นิง ผู้ผลิตชิปรายนี้ยังมีรายงานว่าเตรียมลงทุนสูงสุด 3 พันล้านดอลลาร์ในแลนเซียม บริษัทพลังงานและโครงสร้างพื้นฐานศูนย์ข้อมูลเอกชนที่แบล็กสโตนหนุนหลัง โดยเข้าถือหุ้น 20% เริ่มต้นด้วยเงิน 2 พันล้านดอลลาร์ และอาจเพิ่มอีก 1 พันล้านดอลลาร์ตามเป้าหมายผลดำเนินงาน แลนเซียมเป็นเจ้าของแลนเซียม คลีน แคมปัส ขนาด 1.2 กิกะวัตต์ในเมืองอาบีลีน รัฐเท็กซัส ซึ่งเป็นที่ตั้งของโครงการสตาร์เกตมูลค่า 5 แสนล้านดอลลาร์ กระแสเงินสดอิสระของอินวิเดียเติบโตจาก 3.8 พันล้านดอลลาร์ในปีงบประมาณ 2023 เป็น 96.67 พันล้านดอลลาร์ในปีงบประมาณ 2026 และบริษัทกำลังร่วมมือกับแบล็กสโตน, แบล็กร็อก, อพอลโล, บรู๊กฟิลด์, โกลด์แมน แซคส์ และเคเคอาร์ เพื่อระดมทุนจากบุคคลที่สามกว่า 5 แสนล้านดอลลาร์สำหรับโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์

อินเทลตั้งราคาขายหุ้นต่อสาธารณะที่เพิ่มขนาดเป็น 2 หมื่นล้านดอลลาร์ในสัปดาห์นี้ โดยขายหุ้นกว่า 210 ล้านหุ้นที่ราคาหุ้นละ 95 ดอลลาร์ และคาดว่าจะได้เงินสุทธิประมาณ 19,700 ล้านดอลลาร์ เพื่อนำไปสนับสนุนโอกาสการเติบโตที่เกี่ยวข้องกับปัญญาประดิษฐ์ ซูเปอร์ไมโครคอมพิวเตอร์ปิดตลาดพุ่งขึ้น 19 เปอร์เซ็นต์ในวันพุธ หลังจากประกาศแนวโน้มผลประกอบการไตรมาสแรกของปีบัญชีสูงกว่าที่วอลล์สตรีทคาดการณ์ไว้อย่างมาก ขณะที่ลูเมนตัมปรับตัวขึ้น 14 เปอร์เซ็นต์จากผลประกอบการไตรมาสที่สี่ของปีบัญชีและแนวโน้มที่แข็งแกร่ง เวิร์กเดย์พุ่งขึ้นเกือบ 18 เปอร์เซ็นต์ในวันพฤหัสบดี หลังจากรอยเตอร์สรายงานว่าบริษัท私募股权 ซิลเวอร์เลก กำลังเจรจาเพื่อซื้อบริษัทซอฟต์แวร์แห่งนี้ โดยนักวิเคราะห์จากนีดแฮมประเมินราคาเทคโอเวอร์ที่เป็นไปได้ไว้ที่ 240 ถึง 250 ดอลลาร์ต่อหุ้น เอ็นวิเดียยืนยันว่ากำลังทำงานร่วมกับกลุ่มผู้ให้กู้ซึ่งรวมถึงอพอลโลโกลบอลแมเนจเมนต์ แบล็กสโตน แบล็กร็อก บรูกฟิลด์ โกลด์แมนแซคส์ และเคเคอาร์ เพื่อระดมทุน 5 แสนล้านดอลลาร์สำหรับโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์ โดยลงนามในบันทึกความเข้าใจเพื่อจัดตั้งแพลตฟอร์มการจัดหาเงินทุนสำหรับการประมวลผลรูปแบบใหม่ในระดับโลก เอเอ็มดีได้ยื่นแบบแสดงรายการตราสารหนี้แบบผสมซึ่งอาจระดมทุนได้สูงสุด 5 พันล้านดอลลาร์ในสี่ชุด และอาร์กัสปรับเพิ่มอันดับหุ้นแซนดิสก์จาก ถือ เป็น ซื้อ พร้อมราคาเป้าหมาย 1,600 ดอลลาร์

เก้าในสิบบริษัทสำคัญในดัชนีเอสแอนด์พี 500 ที่รายงานผลประกอบการในสัปดาห์นี้ มีกำไรต่อหุ้นสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ โดยเก้าบริษัทมีกำไรเติบโตเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า โมเมนตัมด้านรายได้ยังคงแข็งแกร่ง โดยแปดบริษัททำรายได้สูงกว่าที่วอลล์สตรีทคาดการณ์ และทั้งสิบบริษัทมีรายได้รวมขยายตัวเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า ในบรรดาบริษัทที่โดดเด่น ซูเปอร์ไมโครคอมพิวเตอร์ พุ่งขึ้น 19.02% หลังจากให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสแรกไว้ที่ 14.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ถึง 15.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่ลูเมนตัม โฮลดิงส์ พุ่งขึ้น 13.6% จากรายได้ที่เพิ่มขึ้น 109% แตะ 1.01 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ แทเพสทรี ปรับตัวลง 16.49% แม้จะทำกำไรไตรมาสที่สี่สูงกว่าคาด และให้แนวโน้มปีงบประมาณ 2027 ใกล้เคียงคาดการณ์ ส่วนซิสโก้ ซิสเต็มส์ ปรับตัวลง 8.40% แม้ยอดคำสั่งซื้อสินค้าจะเพิ่มขึ้น 35% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า

โคเฮียเรนต์และลูเมนตัมต่างรายงานผลประกอบการรายไตรมาสที่แข็งแกร่ง ขณะที่ศูนย์ข้อมูลเอไอเปลี่ยนจากการเชื่อมต่อด้วยทองแดงไปสู่การเชื่อมต่อด้วยแสง โคเฮียเรนต์มีรายได้ 2.045 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นร้อยละ 33.7 เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยกลุ่มธุรกิจดาต้าเซ็นเตอร์และการสื่อสารทำรายได้ 1.615 พันล้านดอลลาร์ หรือคิดเป็นร้อยละ 79 ของยอดขายทั้งหมด และมีกำไรต่อหุ้นแบบนอนจีเอเอพีที่ 1.74 ดอลลาร์ สูงกว่าคาดการณ์ร้อยละ 7.60 ด้านลูเมนตัมมีรายได้แตะ 1.006 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นร้อยละ 109.3 เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยอัตรากำไรขั้นต้นแบบนอนจีเอเอพีอยู่ที่ร้อยละ 50.4 เพิ่มขึ้น 1,260 จุดเบสิส และอัตรากำไรจากการดำเนินงานขยายตัว 2,160 จุดเบสิส มาอยู่ที่ร้อยละ 36.6 โคเฮียเรนต์ให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 ไว้ที่ 2.20 ถึง 2.40 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่ลูเมนตัมให้แนวโน้มไว้ที่ 1.225 ถึง 1.275 พันล้านดอลลาร์ พร้อมอัตรากำไรจากการดำเนินงานที่ร้อยละ 39.5 ถึง 40.5 โคเฮียเรนต์กำลังเพิ่มกำลังการผลิตอินเดียมฟอสไฟด์ภายในองค์กรเป็นสองเท่าภายในสิ้นปีนี้ และจะเพิ่มเป็นสองเท่าอีกครั้งภายในปี 2027 โดยได้รับเงินสนับสนุนจากกฎหมายชิปส์สูงสุด 50 ล้านดอลลาร์ ขณะที่ลูเมนตัมมีคำสั่งซื้อค้างส่งสำหรับระบบเชื่อมต่อออปติกสวิตชิ่งหรือโอซีเอสสูงกว่า 400 ล้านดอลลาร์

ผลประกอบการล่าสุดของ Lumentum ผู้นำด้านการสื่อสารด้วยแสงจากต่างประเทศออกมาดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ โดยมีรายได้สุทธิในไตรมาสที่สี่อยู่ที่ 1.01 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และได้ให้แนวโน้มที่แข็งแกร่งสำหรับไตรมาสแรก โดยคาดว่ารายได้สุทธิจะอยู่ระหว่าง 1.23 พันล้านถึง 1.28 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 1.15 พันล้านดอลลาร์สหรัฐอย่างมาก บริษัทระบุว่าความต้องการโมดูลรับส่งสัญญาณ 1.6T จะเร่งตัวขึ้นตั้งแต่ไตรมาสการเงินแรกและต่อเนื่องไปจนถึงปี 2027 โดยได้แรงหนุนจากการติดตั้งคลัสเตอร์ปัญญาประดิษฐ์ของลูกค้าคลาวด์ขนาดใหญ่ระดับแนวหน้า ในประเทศ การเติบโตอย่างก้าวกระโดดของพลังประมวลผลปัญญาประดิษฐ์ยังคงกระตุ้นความต้องการโมดูลแสงอย่างต่อเนื่อง โดยโมดูลแสง 800G ได้รับความนิยมอย่างแพร่หลาย และโมดูลแสงระดับไฮเอนด์ 1.6T เข้าสู่ช่วงการส่งมอบจำนวนมาก คลัสเตอร์ปัญญาประดิษฐ์ขนาดหนึ่งแสนการ์ดที่ผลิตในประเทศทั้งหมดแห่งแรกได้เริ่มใช้งานอย่างเป็นทางการเมื่อไม่นานมานี้ นับเป็นก้าวใหม่ของโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังประมวลผลที่ก้าวสู่ระดับหนึ่งแสนการ์ด ซึ่งยิ่งช่วยเสริมความต้องการปลายน้ำของห่วงโซ่อุตสาหกรรมโทรคมนาคม ณ เวลา 10:22 น. ของวันที่ 13 สิงหาคม ดัชนี China Securities Communication Services ปรับตัวขึ้นร้อยละ 2.96 และกองทุน ETF ด้านการสื่อสารที่อ้างอิงดัชนีดังกล่าวมีการซื้อขายอย่างคึกคัก

ผลประกอบการล่าสุดของ Lumentum ผู้นำด้านออปติคอลคอมมูนิเคชันจากต่างประเทศออกมาดีเกินคาด โดยมีรายได้สุทธิในไตรมาสที่สี่อยู่ที่ 1.01 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ พร้อมให้แนวโน้มไตรมาสแรกที่แข็งแกร่ง โดยคาดว่ารายได้สุทธิจะอยู่ระหว่าง 1.23 ถึง 1.28 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 1.15 พันล้านดอลลาร์สหรัฐอย่างมาก บริษัทระบุว่าความต้องการโมดูลรับส่งสัญญาณ 1.6T จะเร่งตัวขึ้นตั้งแต่ไตรมาสการเงินแรกและต่อเนื่องไปจนถึงปี 2027 โดยได้แรงหนุนจากการติดตั้งคลัสเตอร์ปัญญาประดิษฐ์ของลูกค้าคลาวด์รายใหญ่ระดับไฮเปอร์สเกล ในประเทศ การเติบโตอย่างก้าวกระโดดของพลังประมวลผลปัญญาประดิษฐ์ยังคงกระตุ้นความต้องการโมดูลออปติคอลอย่างต่อเนื่อง โดยโมดูลออปติคอล 800G แพร่หลายอย่างเต็มรูปแบบ และโมดูลออปติคอลระดับไฮเอนด์ 1.6T เข้าสู่ช่วงการส่งมอบจำนวนมาก คลัสเตอร์ปัญญาประดิษฐ์ขนาดหนึ่งแสนการ์ดที่ผลิตในประเทศทั้งหมดแห่งแรกเพิ่งเริ่มใช้งานอย่างเป็นทางการ โครงสร้างพื้นฐานด้านพลังประมวลผลก้าวเข้าสู่ขั้นใหม่ระดับหนึ่งแสนการ์ด ซึ่งยิ่งตอกย้ำความต้องการปลายน้ำของห่วงโซ่อุตสาหกรรมโทรคมนาคม ณ เวลา 10:22 น. ของวันที่ 13 สิงหาคม ดัชนีการสื่อสารและบริการของ CSI ปรับตัวขึ้นร้อยละ 2.96 และกองทุนอีทีเอฟด้านการสื่อสารของ Southern ที่อิงดัชนีดังกล่าวมีการซื้อขายคึกคัก

อีทีเอฟ เคอฉวง 100 เผิงหัว ปรับตัวขึ้นระหว่างวันกว่า 2.3% โดยได้แรงหนุนจากผลประกอบการที่สูงเกินคาดของบริษัทยักษ์ใหญ่ด้านการสื่อสารด้วยแสงของสหรัฐฯ และความคืบหน้าทางคลินิกของยานวัตกรรม ส่งผลให้กลุ่มหุ้นสื่อสารแสงและชีวการแพทย์ปรับตัวขึ้น ลูเมนตัม คาดการณ์รายได้สุทธิในไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 อยู่ที่ 1,230 ถึง 1,280 ล้านดอลลาร์สหรัฐ สูงกว่าที่ตลาดประเมินไว้ที่ 1,150 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ส่วนโคเฮียเรนต์ คอร์ป คาดการณ์รายได้ในไตรมาสถัดไปที่ค่ากลาง 2,300 ล้านดอลลาร์สหรัฐ สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้ที่ 2,140 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ด้านการแพทย์ บริษัทยาหลายแห่งเปิดเผยความคืบหน้าทางคลินิกใหม่ของยานวัตกรรม ครอบคลุมเทคโนโลยีหลากหลายประเภท เช่น โมเลกุลขนาดเล็ก เปปไทด์ ชีววัตถุ อาร์เอ็นเอสายสั้น และโพรแทค โดยผลิตภัณฑ์ที่พัฒนาขึ้นเองประสบความสำเร็จเป็นขั้นเป็นตอน ณ เวลา 10 นาฬิกา 14 นาที วันที่ 13 สิงหาคม 2026 ดัชนีเซี่ยงไฮ้ สตาร์ มาร์เก็ต 100 ปรับตัวขึ้นแข็งแกร่งร้อยละ 2.56 ขณะที่อีทีเอฟ เคอฉวง 100 เผิงหัว ปรับตัวขึ้นร้อยละ 2.36 ราคาล่าสุดอยู่ที่ 1.86 หยวน บริษัทหลักทรัพย์เซียงไฉ ระบุว่า ปัจจุบันการส่งออกยานวัตกรรมและการสร้างมูลค่าที่เป็นรูปธรรมกลายเป็นประเด็นสำคัญ แนะนำให้จับตาบริษัทไบโอเทคที่วางกลยุทธ์บนแพลตฟอร์มเทคโนโลยียานวัตกรรมเฉพาะทาง บริษัทยาครบวงจร รวมถึงธุรกิจต้นน้ำในห่วงโซ่อุตสาหกรรมยานวัตกรรม เช่น ซีเอ็กซ์โอ และสารเคมีสำหรับงานวิจัย

อีทีเอฟ STAR 50 ของผิงอันปรับขึ้น 2.39% ราคาล่าสุดอยู่ที่ 1.29 หยวน ขณะที่ดัชนีส่วนประกอบ STAR 50 ของตลาดหลักทรัพย์เซี่ยงไฮ้ปรับขึ้นแข็งแกร่ง 2.23% ด้านปัจจัยข่าว บริษัทยักษ์ใหญ่ด้านการสื่อสารด้วยแสงของสหรัฐฯ เปิดเผยผลประกอบการอย่างหนาแน่น โดยลูเมนตัมคาดการณ์รายได้สุทธิไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 อยู่ระหว่าง 1.23 พันล้านถึง 1.28 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ สูงกว่าที่ตลาดประเมินไว้ที่ 1.15 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ส่วนโคเฮียเรนต์คอร์ปคาดการณ์รายได้ไตรมาสถัดไปที่ค่ากลาง 2.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ สูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้ที่ 2.14 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ไชน่า กาแล็กซี ซีเคียวริตี้ส์ มองว่า ผู้ประกอบการที่เกี่ยวข้องเริ่มเดินหน้าขยายกำลังการผลิตหรือเสนอขายหุ้นเพิ่มทุนอย่างต่อเนื่องในช่วงนี้ สะท้อนว่าคอขวดด้านกำลังการผลิตชิปออปติคัลกำลังถูกแก้ไขอย่างเป็นระบบ และเมื่อโมดูลออปติคัล 800G และ 1.6T เริ่มจัดส่งเป็นจำนวนมาก ประกอบกับเส้นทางเทคโนโลยีซิลิคอนโฟโตนิกส์ ซีพีโอ และเอ็นพีโอที่พัฒนาต่อเนื่อง ความสามารถในการทำกำไรของกลุ่มธุรกิจการสื่อสารด้วยแสงมีแนวโน้มปรับดีขึ้น

หุ้นโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์พุ่งขึ้นในวันพุธ หลังจากผลประกอบการที่ยอดเยี่ยมจากผู้ผลิตฮาร์ดแวร์เซิร์ฟเวอร์ AI อย่าง Supermicro และผู้ให้บริการคลาวด์ยุคใหม่อย่าง CoreWeave และ Nebius Group หุ้นของ Nebius พุ่งขึ้นหลังจากรายได้รายไตรมาสสูงเกินคาดของนักวิเคราะห์ ขณะที่ Supermicro รายงานผลประกอบการไตรมาสสี่ที่สูงกว่าประมาณการของนักวิเคราะห์ในด้านกำไร และออกคาดการณ์ในเชิงบวกที่ส่งให้ราคาหุ้นปรับตัวขึ้นมากกว่าร้อยละ 6 หุ้นกลุ่มผู้ให้บริการโฮสติ้ง AI อย่าง Applied Digital และ IREN ก็ปรับตัวสูงขึ้นเช่นกัน หลังจาก CoreWeave ประกาศผลประกอบการรายไตรมาสที่เน้นย้ำถึงอุปสงค์ที่เร่งตัวขึ้นและยอดคำสั่งซื้อที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว หุ้นของ Lumentum ปรับตัวขึ้น หลังจากผู้ผลิตผลิตภัณฑ์ด้านแสงและโฟโตนิกส์สำหรับศูนย์ข้อมูลรายนี้รายงานรายได้ไตรมาสสี่ของปีการเงินที่เพิ่มขึ้นมากกว่าสองเท่าเป็น 1.01 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และหุ้นของบริษัทในกลุ่มเดียวกันอย่าง Coherent และ Ciena ต่างก็พุ่งขึ้นเช่นกัน กลุ่มหน่วยความจำและสตอเรจก็ปรับตัวสูงขึ้นด้วย โดยกองทุน Roundhill Memory ETF ปรับขึ้นร้อยละ 4 หุ้น SanDisk ปรับขึ้นร้อยละ 4 และหุ้น Micron และ SK Hynix ต่างก็ปรับขึ้นร้อยละ 4

หุ้นกลุ่มเทคโนโลยีและผู้บริโภคหลายตัวเคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญในการซื้อขายก่อนเปิดตลาด หลังรายงานผลประกอบการและปรับแนวโน้มธุรกิจ Super Micro Computer พุ่งขึ้นกว่า 7.5% หลังจากประกาศแนวโน้มกำไรต่อหุ้นปรับฐานในไตรมาสแรกที่ 1.01 ถึง 1.10 ดอลลาร์สหรัฐ บนรายได้ 14.5 พันล้านถึง 15.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้มาก CoreWeave เพิ่มขึ้นกว่า 18.5% เนื่องจากรายได้ไตรมาสสองเพิ่มขึ้น 112% เป็น 2.58 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และอัตรากำไรจากการดำเนินงานปรับฐานแตะ 5% เกินกว่าที่คาดการณ์ Nebius Group กระโดดขึ้นกว่า 12.5% จาก EBITDA และรายได้ที่ดีเกินคาด ขณะที่ Lumentum Holdings เพิ่มขึ้นกว่า 8% หลังจากทำผลประกอบการไตรมาสสี่ได้ดีกว่าที่ประมาณการ H&R Block พุ่ง 11% จากแนวโน้มปีงบประมาณ 2027 ที่สดใส และ Cava Group เพิ่มขึ้นเกือบ 12% หลังจากรายได้และกำไรสูงกว่าที่คาด ในทางตรงกันข้าม Kontoor Brands ลดลงเกือบ 3% จากรายได้ที่พลาดเป้าเล็กน้อย และหุ้นซอฟต์แวร์รวมถึง Workday, Salesforce, Palantir Technologies และ ServiceNow ต่างปรับตัวลงมากกว่า 1%

Lumentum Holdings Inc รายงานผลประกอบการไตรมาสสี่ของปีงบประมาณสูงกว่าที่วอลล์สตรีทคาดการณ์ และให้คำแนะนำแนวโน้มไตรมาสแรกที่สูงกว่าประมาณการของนักวิเคราะห์ โดยได้แรงหนุนจากความต้องการที่แข็งแกร่งด้านการเชื่อมต่อด้วยแสงในศูนย์ข้อมูลที่เกี่ยวข้องกับปัญญาประดิษฐ์ กำไรต่อหุ้นปรับปรุงอยู่ที่ 3.23 ดอลลาร์ สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 2.95 ดอลลาร์ ขณะที่รายได้แตะ 1.01 พันล้านดอลลาร์ สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 984.57 ล้านดอลลาร์ และเพิ่มขึ้นร้อยละ 109 จาก 480.7 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า สำหรับไตรมาสแรกของปีงบประมาณ 2027 บริษัทให้คำแนะนำรายได้ระหว่าง 1.225 พันล้านดอลลาร์ถึง 1.275 พันล้านดอลลาร์ โดยมีจุดกึ่งกลางที่ 1.25 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 1.16 พันล้านดอลลาร์ และกำไรต่อหุ้นปรับปรุงที่ 4.05 ถึง 4.35 ดอลลาร์ โดยจุดกึ่งกลางที่ 4.20 ดอลลาร์สูงกว่าที่ประมาณการไว้ที่ 3.63 ดอลลาร์ อัตรากำไรขั้นต้นปรับปรุงขยายตัวเป็นร้อยละ 50.4 จากร้อยละ 37.8 ในปีก่อนหน้า และอัตรากำไรจากการดำเนินงานปรับปรุงเพิ่มขึ้นเป็นร้อยละ 36.6 จากร้อยละ 15.0 นักวิเคราะห์จาก Raymond James คงคำแนะนำซื้อ และปรับเพิ่มราคาเป้าหมายเป็น 1,036 ดอลลาร์ จาก 1,014 ดอลลาร์ หุ้นปรับตัวขึ้นประมาณร้อยละ 8 ในการซื้อขายก่อนเปิดตลาด ต่อยอดจากการปรับตัวขึ้นตั้งแต่ต้นปีที่มากกว่าร้อยละ 122

หุ้นโคเฮียเรนท์ปรับตัวขึ้น 5.7% ในการซื้อขายก่อนเปิดตลาดที่ 347.37 ดอลลาร์ หลังจากคู่แข่งอย่างลูเมนตัม โฮลดิงส์ รายงานรายได้ไตรมาสที่สี่ตามปีการเงินและกำไรปรับปรุงสูงกว่าที่วอลล์สตรีทคาดการณ์ และออกคำแนะนำยอดขายไตรมาสแรกที่แข็งแกร่งเกินคาด ซึ่งตอกย้ำความคาดหวังถึงอุปสงค์ที่แข็งแกร่งสำหรับอุปกรณ์เครือข่ายออปติคัล การส่งสัญญาณเชิงบวกนี้ช่วยหนุนนักลงทุนก่อนที่โคเฮียเรนท์จะรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สี่ของปีการเงิน 2026 หลังตลาดหุ้นนิวยอร์กปิด โดยนักวิเคราะห์คาดการณ์รายได้ประมาณ 1.98 พันล้านดอลลาร์ และกำไรต่อหุ้นแบบ non-GAAP ที่ 1.43 ดอลลาร์ ซึ่งคิดเป็นการเติบโตประมาณ 93% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า เรย์มอนด์ เจมส์ ปรับเพิ่มราคาเป้าหมายของโคเฮียเรนท์เป็น 435 ดอลลาร์ จาก 371 ดอลลาร์ พร้อมคงคำแนะนำซื้อแบบแข็งแกร่ง และข้อเสนอของคณะกรรมการกำกับกิจการสื่อสารกลางสหรัฐฯ ที่จะห้ามนำเข้าตัวรับส่งสัญญาณออปติคัลจากจีน อาจเป็นประโยชน์อย่างมากต่อผู้ผลิตในประเทศ โดยโคเฮียเรนท์อยู่ในตำแหน่งที่จะเป็นผู้ได้รับประโยชน์รายใหญ่ พอร์ตโฟลิโอโฟโตนิกส์ที่กว้างขวางและการดำเนินงานผลิตทั่วโลกของบริษัท ทำให้บริษัทได้รับประโยชน์จากอุปสงค์ที่ขยายตัวสำหรับโครงสร้างพื้นฐานด้านปัญญาประดิษฐ์ ซึ่งได้รับการสนับสนุนจากโครงการต่างๆ รวมถึงการลงทุน 2 พันล้านดอลลาร์ของอินวิเดีย ที่มุ่งขยายกำลังการผลิตในสหรัฐฯ ของโคเฮียเรนท์ ขณะนี้ความสนใจหันไปที่รายงานไตรมาสที่สี่ตามปีการเงินของโคเฮียเรนท์และความสัมพันธ์เชิงกลยุทธ์กับอินวิเดีย โดยผลประกอบการน่าจะเป็นตัวกำหนดว่าการฟื้นตัวของราคาหุ้นครั้งล่าสุดจะรักษาโมเมนตัมไว้ได้หรือไม่

หุ้นกลุ่มอุปกรณ์สื่อสารปรับตัวขึ้นระหว่างวัน หลังจาก Lumentum ผู้นำด้านการสื่อสารด้วยแสง ประกาศคาดการณ์ผลประกอบการไตรมาสแรกสูงเกินคาด รายงานของ Lumentum ระบุว่า กำไรต่อหุ้นปรับลดรายการพิเศษไตรมาสที่สี่อยู่ที่ 3.23 ดอลลาร์ สูงกว่าที่ประมาณการไว้ที่ 2.97 ดอลลาร์ รายได้สุทธิไตรมาสที่สี่อยู่ที่ 1.01 หมื่นล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นกว่าหนึ่งเท่าจากปีก่อน และสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 9.9 พันล้านดอลลาร์ บริษัทคาดว่ารายได้สุทธิไตรมาสแรกจะอยู่ระหว่าง 1.23 ถึง 1.28 หมื่นล้านดอลลาร์ ตลาดประมาณการไว้ที่ 1.15 หมื่นล้านดอลลาร์ และคาดว่ากำไรต่อหุ้นปรับลดรายการพิเศษไตรมาสแรกจะอยู่ระหว่าง 4.05 ถึง 4.35 ดอลลาร์ ตลาดประมาณการไว้ที่ 3.58 ดอลลาร์ จากข่าวนี้ กลุ่มอุปกรณ์สื่อสารในตลาดหุ้น A-share ปรับตัวขึ้น 3.01% ระหว่างวัน โดยหุ้นที่เกี่ยวข้องอย่าง Changyingtong ปรับขึ้น 14.14% Xintian Technology ปรับขึ้น 10.29% Tongding Interconnection ปรับขึ้น 9.98% Canqin Technology ปรับขึ้น 8.79% และ Tianfu Communication ปรับขึ้น 7.29%

ซอง โช จากโกลด์แมน แซคส์ แอสเสท แมเนจเมนท์ กล่าวว่า การลงทุนด้านเอไอกำลังหมุนจากผู้ผลิตหน่วยประมวลผลกราฟิกไปยังผู้ผลิตอุปกรณ์เชื่อมต่อด้วยแสงและไฟเบอร์ โดยระบุว่าลูเมนตัมและโคเฮียเรนต์เป็นผู้ได้รับประโยชน์หลัก โชให้เหตุผลว่า เมื่อภาระงานเอไอเปลี่ยนจากการฝึกฝนไปสู่การอนุมาน คอขวดไม่ได้อยู่ที่ความเร็วในการประมวลผลอีกต่อไป แต่อยู่ที่การสื่อสารระหว่างชิปกับชิปและเซิร์ฟเวอร์กับเซิร์ฟเวอร์ ซึ่งผลักดันความต้องการการเชื่อมต่อด้วยแสงที่ยากต่อการขยายขนาดอย่างมาก ลูเมนตัมรายงานรายได้ไตรมาสสามปีงบประมาณ 2026 ที่ 808.4 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 90.1% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยมีกำไรต่อหุ้นแบบนอน-จีเอเอพีที่ 2.37 ดอลลาร์ และอัตรากำไรจากการดำเนินงานขยายตัว 700 จุดพื้นฐานเมื่อเทียบกับไตรมาสก่อน มาอยู่ที่ 32.2% ขณะที่โคเฮียเรนต์ประกาศรายได้ไตรมาสสามปีงบประมาณ 2026 ที่ 1.81 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 20.5% เมื่อเทียบกับปีก่อน โดยส่วนงานดาต้าเซ็นเตอร์และคอมมิวนิเคชั่นส์มีรายได้ 1.36 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 40.6% และคิดเป็น 75% ของรายได้รวม หุ้นลูเมนตัมปิดที่ 813.51 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 599.67% ในรอบหนึ่งปี และโคเฮียเรนต์ปิดที่ 325.15 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 76.17% นับตั้งแต่ต้นปี

หุ้นแอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ และ โคเฮียเรนท์ ต่างพุ่งขึ้น 13% ในวันศุกร์ หลังจากแอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ รายงานรายได้ไตรมาสสองเพิ่มขึ้นเกือบเท่าตัวเป็น 191.9 ล้านดอลลาร์ และพลิกกลับมามีกำไรสุทธิตามเกณฑ์ non-GAAP ที่ 5.5 ล้านดอลลาร์ จากที่ขาดทุน 8.8 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า หุ้นลูเมนตัม บวกเพิ่ม 8% ท่ามกลางแรงซื้อที่ขยายวงกว้างในกลุ่มหุ้นสื่อสารด้วยแสง โดยกองทุน iShares Semiconductor ETF ปรับขึ้น 2% และดัชนี NASDAQ 100 เพิ่มขึ้น 0.94% รายงานการจ้างงานเดือนกรกฎาคมที่อ่อนแอกว่าคาดลดความคาดหมายว่าเฟดจะขึ้นดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งเป็นปัจจัยหนุนเพิ่มเติมสำหรับหุ้นเทคโนโลยีที่เน้นการเติบโต ผลประกอบการของแอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ ตอกย้ำมุมมองเชิงบวกต่อความต้องการตัวรับส่งสัญญาณแสงความเร็วสูงที่ขับเคลื่อนโดยการลงทุนในศูนย์ข้อมูลด้านปัญญาประดิษฐ์ ขณะที่โคเฮียเรนท์และลูเมนตัมปรับตัวขึ้นโดยไม่มีปัจจัยเฉพาะบริษัท

คณะกรรมการกำกับดูแลกิจการสื่อสารกลางแห่งสหรัฐ หรือ FCC กำลังร่างกฎห้ามนำเข้าอุปกรณ์รับส่งสัญญาณแสงรุ่นใหม่จากจีน ซึ่งอาจเปลี่ยนโฉมหน้าห่วงโซ่อุปทานด้านปัญญาประดิษฐ์ เนื่องจากจีนครองส่วนแบ่งตลาดโลกเกินกว่าร้อยละ 50 แอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ ผู้ผลิตในรัฐเท็กซัส รายงานรายได้ไตรมาสแรกตามปีการเงินที่ 151.14 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นร้อยละ 51.4 เมื่อเทียบกับปีก่อน และได้ขยายกำลังการผลิตอุปกรณ์รับส่งสัญญาณ 800G เป็นเกือบ 100,000 หน่วยต่อเดือน โคเฮียเรนต์ ซึ่งได้รับเงินลงทุน 2 พันล้านดอลลาร์จากอินวิเดีย รายงานรายได้ไตรมาสสามตามปีการเงินที่ 1.81 พันล้านดอลลาร์ โดยกลุ่มธุรกิจดาต้าเซ็นเตอร์และสื่อสารเติบโตร้อยละ 40.6 ลูเมนตัม มีรายได้พุ่งขึ้นร้อยละ 90.1 แตะ 808.4 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสสามตามปีการเงิน ขณะที่ผู้ผลิตตามสัญญา แฟบรินเน็ต รายงานรายได้สูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 1.21 พันล้านดอลลาร์ ครีโด เทคโนโลยี ซึ่งนำเสนอทางเลือกแบบใช้ทองแดง มีรายได้ทั้งปีเพิ่มขึ้นกว่าสามเท่าเป็น 1.34 พันล้านดอลลาร์ ทั้งห้าบริษัทต่างรายงานผลประกอบการดีเกินคาดติดต่อกันสี่ไตรมาส และให้แนวโน้มการเติบโตต่อเนื่อง โดย FCC ตั้งเป้าประกาศใช้กฎดังกล่าวภายในปีนี้

เคาน์เตอร์พอยต์ รีเสิร์ช เตือนว่าผู้ผลิตโมดูลออปติคัลของจีนควบคุมอุปทานอุปกรณ์รับส่งสัญญาณทั่วโลกประมาณสองในสาม และไม่มีทางเลือกจากตะวันตกใดที่สามารถรองรับปริมาณดังกล่าวได้ภายในหนึ่งถึงสองปี ทำให้เกิดข้อกังขาต่อข้อเสนอการห้ามนำเข้าของสหรัฐ คณะกรรมการกำกับกิจการสื่อสารกลางสหรัฐกำลังร่างคำสั่งห้ามอุปกรณ์รับส่งสัญญาณออปติคัลรุ่นใหม่จากจีน โดยเจ้าหน้าที่หวังจะเผยแพร่มาตรการดังกล่าวก่อนสิ้นปีนี้ รอยเตอร์สรายงาน นักวิเคราะห์ นีล ชาห์ เตือนว่า โคเฮียเรนต์ และ ลูเมนตัม ขาดกำลังการผลิตห้องปลอดฝุ่น โครงสร้างพื้นฐานการบรรจุภัณฑ์อัตโนมัติ และขนาดอัตราผลผลิตที่จำเป็นในการรองรับปริมาณของ อินโนไลต์ และ อีออปโตลิงก์ ภายในกรอบเวลา 12 ถึง 24 เดือน ซึ่งอาจทำให้ต้นทุนสูงขึ้นและการปรับใช้คลัสเตอร์เอไอล่าช้าสำหรับผู้ให้บริการคลาวด์รายใหญ่อย่าง เอดับเบิลยูเอส ไมโครซอฟท์ เมตา และ กูเกิล ผู้ผลิตโมดูลของจีนโดยรวมมีส่วนแบ่งรายได้อุปกรณ์รับส่งสัญญาณออปติคัลดาต้าคอมทั่วโลกประมาณร้อยละ 60 โดย จงจี อินโนไลต์ เพียงรายเดียวครองตลาดประมาณร้อยละ 27 และสร้างรายได้ร้อยละ 62 จากสหรัฐอเมริกาในไตรมาสแรกของปี 2026 ข้อเสนอการห้ามดังกล่าวมีขึ้นหลังการจดทะเบียนในฮ่องกงมูลค่า 6.8 พันล้านดอลลาร์ของอินโนไลต์ และการถูกเพิ่มชื่อในรายชื่อบริษัทที่ถูกกล่าวหาว่ามีกองทัพจีนหนุนหลังของกระทรวงกลาโหมสหรัฐ ขณะที่หุ้นเครือข่ายออปติคัลที่จดทะเบียนในสหรัฐพุ่งขึ้นในวันอังคาร โดยโคเฮียเรนต์เพิ่มขึ้นร้อยละ 11 แอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ เพิ่มขึ้นร้อยละ 18 และลูเมนตัมเพิ่มขึ้นร้อยละ 7

บล.เอเซีย พลัส ประเมินว่าราคาน้ำมันดิบ BRENT ที่ร่วงหลุด 80 ดอลลาร์สหรัฐต่อบาร์เรลจากความหวังเปิดช่องแคบฮอร์มุซเป็นปัจจัยบวกต่อตลาดหุ้นโลก แต่ดัชนี SET มีอัพไซด์จำกัดเพราะมีน้ำหนักหุ้นกลุ่มโภคภัณฑ์สูงถึงหนึ่งในสี่ของมูลค่าตลาดรวม พร้อมแนะนำกลยุทธ์หมุนกลุ่มเข้าสู่หุ้น Laggard Domestic Play ตลาดการเงินลดน้ำหนักคาดการณ์โอกาสที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายสู่ระดับ 4.0% ลงเหลือเพียง 53% จาก 67% ในวันก่อนหน้า ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ปรับลดลงหนุนดัชนีหุ้นสหรัฐฯ และเอเชียดีดตัวขึ้น ในฟากฝั่งของอุตสาหกรรมเทคโนโลยี มี 2 ประเด็นสำคัญที่เป็นแรงขับเคลื่อนหลักในขณะนี้ ได้แก่ มาตรการแบนชิ้นส่วน Photonics จากจีนซึ่งเป็นบวกต่อผู้ผลิตสหรัฐฯ โดยแนะนำโอกาสเก็งกำไรระยะสั้นใน DR: COHR23 และ DR: LITE80 และการเปิดตัวเทคโนโลยีชิปหน่วยความจำ HBF โดย SanDisk และ SK Hynix ซึ่งคาดว่าจะเป็นตัวเร่งการเติบโตของ SanDisk โดยตลาดคาดการณ์ว่ารายได้จะเติบโตร้อนแรงถึง 354% YoY และกำไรต่อหุ้นจะเร่งตัวขึ้นสูงสุดสู่ระดับ +11,751% YoY ซึ่งจากสถิติในอดีตหลังรายงานผลประกอบการ ราคาหุ้นมักปรับตัวขึ้นเฉลี่ย 6% ในวันทำการถัดไป สำหรับอัตราเงินเฟ้อไทยเดือน ก.ค. 2569 ตลาดคาดว่าจะรายงานตัวเลขขยายตัวที่ระดับ +2.55% YoY ทำให้มีน้ำหนักสูงมากที่ทาง ธปท. จะตัดสินใจคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายไว้ที่ระดับ 1.0% ไปจนถึงสิ้นปีนี้ กระแสเงินทุนต่างชาติเริ่มชะลอตัวและได้เริ่มส่งสัญญาณการสลับสับเปลี่ยนหมุนกลุ่มหุ้นเพื่อเล่นเก็งกำไรในแบบรายกลุ่มไปสู่หุ้นกลุ่มที่อิงกับกิจกรรมทางเศรษฐกิจในประเทศเป็นหลัก อีกหนึ่งความเสี่ยงที่ต้องจับตาคือทิศทางค่าเงินเยน หลังจากที่กลุ่มนักลงทุนที่เก็งกำไรในฝั่งเยนอ่อนค่ากำลังเผชิญหน้ากับความกดดันจากธนาคารกลางญี่ปุ่น

หุ้นของแอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ พุ่งขึ้น 17% ไปที่ 129.34 ดอลลาร์สหรัฐในวันอังคาร หลังจากรอยเตอร์สรายงานว่ารัฐบาลทรัมป์และคณะกรรมการกำกับกิจการสื่อสารกลางสหรัฐฯ กำลังร่างคำสั่งห้ามนำเข้าอุปกรณ์รับส่งสัญญาณแสงรุ่นใหม่จากจีนที่ใช้ในศูนย์ข้อมูลปัญญาประดิษฐ์ โคเฮียเรนท์ปรับตัวขึ้น 11% ไปที่ 319.80 ดอลลาร์สหรัฐ และลูเมนตัมเพิ่มขึ้น 6% ไปที่ 829.42 ดอลลาร์สหรัฐ ต่อยอดการปรับตัวขึ้นต่อเนื่องหลายวันของกลุ่มผู้ผลิตอุปกรณ์แสง ร่างกฎดังกล่าวซึ่งเจ้าหน้าที่ตั้งเป้าจะสรุปให้แล้วเสร็จภายในปีนี้ จะเป็นประโยชน์ต่อผู้ผลิตในประเทศและนอกประเทศจีน ขณะเดียวกันก็สร้างแรงกดดันต่อผู้ผลิตจีนอย่างจงจี้ อินโนไลท์ ซึ่งครองส่วนแบ่งตลาดอุปกรณ์รับส่งสัญญาณทั่วโลก 27% แอพพลายด์ ออปโตอิเล็กทรอนิกส์ ซึ่งได้ให้แนวโน้มรายได้ไตรมาสสองปี 2026 ไว้ที่ 180 ล้านถึง 198 ล้านดอลลาร์สหรัฐ และตั้งเป้ารายได้ทั้งปี 2026 ไว้ที่มากกว่า 1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ปรับตัวขึ้นแล้ว 216% นับตั้งแต่ต้นปี กองทุนอีทีเอฟ iShares Semiconductor เพิ่มขึ้น 5% ซึ่งน้อยกว่าหุ้นกลุ่มผู้ผลิตอุปกรณ์แสงโดยตรง เนื่องจากผู้ผลิตอุปกรณ์รับส่งสัญญาณแสงเป็นเพียงส่วนเล็กๆ ของกองทุนเซมิคอนดักเตอร์ในวงกว้าง

หุ้นโคเฮียเรนต์พุ่งขึ้น 13.56% หลังจากมีรายงานว่ารัฐบาลทรัมป์กำลังร่างคำสั่งห้ามนำเข้าออปติคัลทรานซีฟเวอร์รุ่นใหม่จากจีนเข้าสหรัฐฯ คณะกรรมการกำกับกิจการสื่อสารกลางกำลังเขียนมาตรการดังกล่าวและตั้งเป้าจะเผยแพร่ภายในปีนี้ ตามแหล่งข่าวสี่รายที่เกี่ยวข้องกับเรื่องนี้ โคเฮียเรนต์และลูเมนตัมเป็นทางเลือกในประเทศที่จะได้รับประโยชน์ แม้ว่ามูลนิธิเพื่อนวัตกรรมอเมริกันจะระบุว่าทั้งสองบริษัทยังไม่มีขนาดการผลิตที่จะทดแทนผู้ขายจากจีนได้ การแบนครั้งนี้น่าจะกระทบจงจี้อินโนไลต์ ซึ่งครองส่วนแบ่งตลาดทรานซีฟเวอร์ศูนย์ข้อมูลทั่วโลก 27% และสร้างรายได้ 90% จากนอกประเทศจีน และถูกเพิ่มเข้าในรายชื่อบริษัทที่ถูกกล่าวหาว่ามีกองทัพจีนหนุนหลังของกระทรวงกลาโหมสหรัฐฯ เมื่อเดือนมิถุนายน การแบนอาจเพิ่มต้นทุนให้ผู้ให้บริการคลาวด์อย่างอะเมซอนเว็บเซอร์วิส หากต้องเปลี่ยนซัพพลายเออร์

โฟโตนิกส์กำลังกลายเป็นทางออกที่มีศักยภาพสำหรับหนึ่งในความท้าทายใหญ่ที่สุดของ AI นั่นคือการเคลื่อนย้ายข้อมูลอย่างรวดเร็วและมีประสิทธิภาพระหว่างชิปในศูนย์ข้อมูล NVIDIA ได้ลงทุนบริษัทละ 2 พันล้านดอลลาร์ในบริษัทโฟโตนิกส์ Lumentum Holdings และ Coherent และยังเข้าถือหุ้นมูลค่า 2 พันล้านดอลลาร์ใน Marvell Technology เพื่อร่วมมือด้านซิลิคอนโฟโตนิกส์ Goldman Sachs ประมาณการว่าตลาดรวมที่สามารถเข้าถึงได้สำหรับเครือข่ายออปติคัล AI จะสูงถึง 154 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2028 กองทุน ETF ที่มีการจัดการเชิงรุกอย่าง KraneShares Photonic and Optical ETF LUMA มอบโอกาสลงทุนในบริษัทที่พัฒนาอุปกรณ์เชื่อมต่อออปติคัล ตัวรับส่งสัญญาณ และสายไฟเบอร์ออปติก ขณะที่ KraneShares Artificial Intelligence and Technology Public and Private ETF AGIX ถือหุ้นใน Ayar Labs ซึ่งเป็นบริษัทเอกชนที่ได้รับการสนับสนุนจาก NVIDIA, Advanced Micro Devices และ Intel กองทุน ETF โฟโตนิกส์อื่นๆ ได้แก่ Corgi Lithography & Semiconductor Photonics ETF EUV, Tuttle Capital Pure Play Photonics ETF FOTO และ Tema Photonics & Optical ETF LAZR

บีโอไอเปิดเผยว่ากระแส AI, Cloud และ Data Center หนุนการลงทุนอุตสาหกรรมโฟโตนิกส์ในไทยช่วง 5 ปีที่ผ่านมาแตะ 82,700 ล้านบาท ครอบคลุม 79 โครงการ โดยแบ่งเป็นการผลิตสายใยแก้วนำแสง 12 โครงการ มูลค่า 13,700 ล้านบาท การผลิตชิ้นส่วนและอุปกรณ์ 47 โครงการ มูลค่า 19,500 ล้านบาท และการผลิตผลิตภัณฑ์สื่อสารด้วยแสงครบชุด 20 โครงการ มูลค่า 49,400 ล้านบาท สะท้อนห่วงโซ่อุตสาหกรรมครบวงจรที่รองรับ AI Data Center และระบบคลาวด์ โดยมีบริษัทสำคัญเช่น ลูเมนตั้ม อินเตอร์เนชั่นแนล (ประเทศไทย) ในเครือ Lumentum Holdings ซึ่งเป็นพันธมิตรของ Nvidia, ซิเลซติกา (ประเทศไทย) และฟาบริเนท ที่เป็นผู้ผลิตชิ้นส่วน Optical รายใหญ่ให้ Nvidia, Cisco และ Amazon Web Services รวมถึงเทราฮอป (ไทยแลนด์) และอีออปโตลิงค์ เทคโนโลยี (ประเทศไทย) ซึ่งเป็นผู้ผลิต Optical Transceiver อันดับ 1-2 ของโลก ปัจจุบันมีการจ้างงานบุคลากรไทยรวมกว่า 20,000 คน และโครงการส่วนใหญ่ร้อยละ 60 ตั้งอยู่นอกพื้นที่ EEC ช่วยกระจายความเจริญและสร้างงานทักษะสูงในภูมิภาค